Динамический анализ бухгалтерского баланса

Использование данных бухгалтерского баланса для оценки финансового состояния ОАО «Дорстрой» Структурно-динамический анализ бухгалтерского баланса ОАО...

Структурно-динамический анализ бухгалтерского баланса ОАО «Курскагропромдорстрой»

Для изучения структуры и динамики основных средств необходимо провести горизонтальный и вертикальный анализ в разрезе отдельных видов основных средств, а также в разрезе деления основных средств на промышленно-производственные основные фонды, непроизводственные основные фонды. Вообще горизонтальный и вертикальный анализы взаимодополняют друг друга и очень ценны при сопоставлении периодов деятельности, существенно отличающихся по условиям хозяйствования, уровню цен, объемам производства.

Вертикальный анализ обеспечивает представление финансового отчета в виде относительных показателей. Динамику изменений по статьям имущества, капиталов и обязательств, доходов и расходов можно проследить и путем «чтения» отчетов по вертикали. Для этого подсчитывается удельный вес (в процентном выражении) соответствующих статей в итоговых показателях.

Для общей характеристики средств предприятия изучается их наличие, состав, структура и происшедшие в них изменения за отчетный период. Составим табл. 6, где рассчитаем удельный вес каждой статьи баланса ОАО «Курскагропромдорстрой» в общей сумме имущества предприятия или его источников.

Динамический канал. Движение цены, баланс цены, движение в канале, динамический уровень баланса.

Данные табл. 6 показывают, что общая сумма средств предприятия увеличилась на 165337 руб. Долгосрочные финансовые вложения в 2007 году составили 0,32% всех средств предприятия, это на 0,03% выше, чем в 2006 году. Несмотря на прирост долгосрочных и текущих активов в 2007 году, удельный вес долгосрочных активов в 2008 году уменьшился на 0,06%. Это можно объяснить спецификой деятельности предприятия.

Таблица 6 — Вертикальный анализ баланса ОАО «Курскагропромдорстрой» за 2006-2008 гг.

Наименование статей бухгалтерского баланса

1. Внеоборотные активы

Долгосрочные финансовые вложения

Отложенные налоговые активы

Прочие внеоборотные активы

Итого по разделу 1

Покупатели и заказчики

Прочие оборотные активы

Краткосрочные финансовые вложения

Итого по разделу 2

3. Капитал и резервы

Итого по разделу 3

4. Долгосрочные обязательства

Отложенные налоговые обязательства

Итого по разделу 4

5. Краткосрочные обязательства

Займы и кредиты

Прочие краткосрочные обязательства

Итого по разделу 5

Денежные средства, дебиторская задолженность и прочие текущие активы занимают в средствах предприятия незначительную часть в 2006году, составляют 19161 руб. или 14,0%. В 2007 году прослеживается уменьшение этого показателя, а в 2008 году незначительно увеличиваются и составляют соответственно: 2710 руб. или 1,09%; 8679 руб. или 2,8%.

Следует отметить, что увеличения краткосрочной дебиторской задолженности не очень хорошо может сказаться на деятельности предприятия. Хотя она и относится к быстроликвидным активам, но при изменении финансового положения должника может создать трудности организации в ее быстром погашении. Увеличение дебиторской задолженности и ее доли в текущих активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, а также неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.

Динамический анализ — Леонид Иванов

Обращает на себя внимание уменьшение собственных источников средств предприятия и его резервов — уставного, добавочного капиталов, и распределение прибыли. В 2006 году уставной капитал составил 39246 руб. или -0,8%, в 2007 году 39245 руб. или -12,9%, а в 2008 году 39245 руб. или -2,8% соответственно. Кроме того, в пассиве бухгалтерского баланса за 2006- 2008 гг. наблюдается уменьшение нераспределенной прибыли. На конец 2008 года она уменьшилась на 2,8 %. Нераспределенная прибыль характеризуют чистую прибыль, накопленную за время существования организации, оставшуюся в ее распоряжении. Следовательно, за 2006-2008 годы у рассматриваемого предприятия наблюдается уменьшение чистой прибыли, что свидетельствует об не эффективности деятельности организации.

В целом если сравнить 2007, 2008 и 2006 годы, то нетрудно заметить, что деятельность организации становится менее эффективной, тому подтверждение уменьшение валюты баланса, нераспределенной прибыли, доходов будущих периодов, увеличение краткосрочной кредиторской задолженности.

Наибольший удельный вес в составе оборотных активов занимает дебиторская задолженность, причем в 2008 г. произошло резкое увеличение ее величины, что отрицательно характеризует финансовую работу ОАО «Курскагропромдорстрой», особенно в условиях кризиса, такие суммы задолженности наносят два вида потерь предприятию — инфляционная потеря и потеря от недоиспользования (недовложения). Несомненно, динамика дебиторской задолженности и ее величина в абсолютном выражении должны привлечь самое пристальное внимание руководства ОАО «Курскагропромдорстрой».

Величина уставного капитала остается неизменной в течение всего исследуемого периода, однако в 2007 г. произошло значительное уменьшение добавочного капитала.

Следует отметить, что не взирая на сложную экономическую обстановку как в стране в целом, так и в регионе, у предприятия ОАО «Курскагропромдорстрой» значительно улучшились финансовые результаты деятельности — если в 2006 г. финансовым результатом были убытки, то к 2008 г. ситуация меняется на противоположную — и результатом работы предприятия за год стала балансовая прибыль.

Наибольшая часть заемных источников финансирования представлена краткосрочными кредитами и займами, рост величины которых в абсолютном выражении к 2009 г. нельзя расценивать как положительный факт, особенно на фоне снижения доли собственного капитала в общей величине источников имущества предприятия. Как отрицательный следует рассматривать и факт роста кредиторской задолженности практически в 9 раз за исследуемый период. Эти два факта говорят о росте финансовой зависимости ОАО «Курскагропромдорстрой» от внешних источников финансирования и возможной угрозе банкротства. Как положительный можно расценить факт погашения предприятием прочих краткосрочных обязательств к 2009 г.

Таким образом, в структуре баланса ОАО «Курскагропромдорстрой» произошли изменения, которые можно расценить как:

Положительные: общий рост величины имущества предприятия, оптимальное соотношение оборотных и внеоборотных активов, появление краткосрочных финансовых вложений, погашение прочих краткосрочных обязательств, балансовая прибыль — как результат деятельности в 2008 г.

Отрицательные: преобладание заемных источников финансирования над собственными, резкий рост дебиторской задолженности на фоне снижения суммы денежных средств в абсолютном и относительном выражении, снижение величины запасов и прочих оборотных активов, рост финансовой зависимости предприятия, т.е. предположительная угроза банкротства и потеря ликвидности.

Проведем горизонтальный анализ баланса предприятия в динамике за три года, данные представим в виде табл. 7.

Таблица 7 — Горизонтальный анализ баланса ОАО «Курскагропромдорстрой» за 2006-2008 гг.

Наименование статей бухгалтерского баланса

изменение, тыс. руб.

показатель, тыс. руб.

изменение, тыс. руб.

показатель, тыс. руб.

изменение, тыс. руб

1. Внеоборотные активы

Долгосрочные финансовые вложения

Отложенные налоговые активы

Прочие внеоборотные активы

Итого по разделу 1

2. Оборотные активы

Прочие оборотные активы

Краткосрочные фин. вложения

Итого по разделу 2

3. Капитал и резервы

Итого по разделу 3

4. Долгосрочные обязательства

Отложенные налоговые обязательства

Итого по разделу 4

5. Краткосрочные обязательства

Займы и кредиты

Прочие краткосрочные обязательства

Итого по разделу 5

Исходя из данных табл. 7 можно сделать следующие выводы: если сравнивать имущество предприятия за 2006-2008 годы, то можно увидеть увеличение на 165337 тыс. руб.

В активе рост произошел, в основном, за счет увеличения второго раздела бухгалтерского баланса почти по всем статьям в 2007 году, и наблюдается небольшой спад в 2008 году. Рост доли оборотных активов определяет тенденцию к понижению оборачиваемости всей совокупности активов предприятия и создает неблагоприятные условия для финансовой деятельности фирмы, понижения эффективности производства при прочих равных условиях. Основными изменениями во втором разделе бухгалтерского баланса в данном отчетном периоде считаются рост краткосрочной дебиторской задолженности в 2006 году на 17723, в 2007 году на 172122 тыс. руб., а в 2008 году на 204956 тыс. руб. (при этом в структуре краткосрочной дебиторской задолженности наибольший удельный вес имеют расчеты с покупателями заказчиками, которые возросли на 421 тыс. руб., 154399 тыс. руб., 44587 тыс. руб. соответственно).

Следует отметить, что увеличения краткосрочной дебиторской задолженности не очень хорошо может сказаться на деятельности предприятия. Хотя она и относится к быстроликвидным активам, но при изменении финансового положения должника может создать трудности организации в ее быстром погашении. Увеличение дебиторской задолженности и ее доли в текущих активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объема продаж, а также неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.

При рассмотрении первого раздела бухгалтерского баланса «Внеоборотные активы», можно отметить, что он не сыграл никакой роли в увеличении валюты баланса, а наоборот уменьшил ее, так как за 2008 год наблюдается уменьшение внеоборотных активов на 2755 тыс. руб.

Что касается пассива, то здесь рост валюты баланса произошел в основном за счет краткосрочных обязательств. Наибольшее влияние в этом оказал рост кредиторской задолженности, в частности, задолженность перед прочими кредиторами, которая повысилась на 2064 тыс. руб. в 2007 году по сравнению с предыдущим отчетным годом, и понизился на 1296 тыс. руб. в 2008 году. Следует отметить, что дальнейший рост кредиторской задолженности может привести к серьезным финансовым затруднениям.

Как уже отмечалось выше, увеличение краткосрочной дебиторской задолженности не очень хорошо может сказаться на деятельности предприятия ведь ее рост может привести к уменьшению количества свободных средств в обороте. Но в 2008 году в отличие от 2007 года эта задолженность претерпела небольшие изменения. Во-первых, в 2008 году краткосрочная задолженность сильно увеличилась. Во-вторых, такая статья как «задолженность покупателей и заказчиков» в новом отчетном периоде увеличилась в отличие от 2007 года на 41774 тыс. руб.

Внеоборотные активы в новом отчетном периоде заметно отличаются тем, что произошли изменения в такой статье как «незавершенное строительство». В 2006 году данной статьи не было в бухгалтерском балансе ОАО «Курскагропромдорстрой». К концу 2008 года незавершенное строительство возросло на 200 тыс. руб., и это сопровождается одновременно уменьшением основных средств. Все это свидетельствует о том, что процесс перехода в основное средство из незавершенного строительства уменьшается.

В целом если сравнить 2006-2008 годы, то нетрудно заметить, что деятельность организации становится более эффективной, тому подтверждение увеличение валюты баланса, нераспределенной прибыли.

Сделав выводы по горизонтальному и вертикальному анализам прейдем к следующему параграфу, где рассчитаем анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости ОАО «Курскагропромдорстрой».

Источник: vuzlit.com

Динамический баланс

Теория динамического баланса предопределила развитие бухгалтерской практики XX века и продолжает оказывать существеннейшее влияние на учет и анализ отчетности сегодня. Предлагаемая вниманию читателей статья с традиционной для работ профессора СПбГУ Я.В. Соколова легкостью и простотой делает доступным понимание одного из самых серьезных вопросов современной практики бухгалтерского учета — противоречия между целями представления данных о платежеспособности организаций и о рентабельности их работы, рассказывая о том, что же скрывается за словами «динамический баланс».

В начале XX века три великих бухгалтера: Э. Пизани (1845-1915) в Италии, Э. Шмаленбах (1873-1955) в Германии и А.П. Рудановский (1863-1931) в России заговорили о динамическом балансе.

Это была революция против господствовавших взглядов.

Трактовка

В динамической трактовке баланс это не что иное, как прием — инструмент для исчисления прибыли (правильнее, финансового результата). Поскольку прибыль это разность между доходами и расходами, то исчислить таковую возможно только тогда, когда хозяйственная операция закончилась. Скажем, купили 100 бутылок по 1 руб. и продали по 1 руб. 20 коп. каждую, выручили 120 руб.

С уверенностью, если не было ни инфляции, ни дефляции, можно было бы сказать, что получено 20 руб. прибыли. Однако в жизни так организовывать учет не получается: все время в магазин поступают самые разные товары, все они перемешиваются, и в тоже время постоянно поступают деньги в кассу. Все время надо приходовать поступающие товары — часть во владение, а часть в собственность (они могут быть еще в пути).

Все время надо приходовать выручку, причем не понятно: только ли поступившие деньги, или же все активы, данные в виде платежа, или же надо еще и добавить стоимость отгруженных, но пока еще не оплаченных покупателем ценностей. Ясно, что реально разницу между доходами и расходами можно исчислить только тогда, когда предприятие будет ликвидировано или продано, или его имущество будет распродано. Тогда только и возможно будет подсчитать: сколько было за все время вложено и сколько за это же время было получено. Но люди хотят знать, успешно ли их дело: с прибылью или убытком работает фирма, насколько эффективно используется капитал, по крайней мере, пока ее не ликвидировали. Отсюда главная проблема: как это сделать?

Что возможно и что нет?

Считать расходы и доходы, связанные с текущей деятельностью, можно — проблем нет, но сопоставить доходы и расходы за строго определенный отчетный период — нет возможности. Это обусловлено тем, что товары, которые фирма купила сегодня, будут проданы не скоро; машины, оборудование будут использоваться в течение многих лет. Есть и еще множество подобных случаев.

И на каком-то этапе развития люди поняли, что их фирма существует, работает, и по добропорядочности собственников она не может быть ликвидирована: никто не собирается резать курицу, которая приносит золотые яйца. Но как исчислить результаты хозяйственной деятельности этой «курицы», было не ясно. Где-то в XVIII в. бухгалтеры, лучшие представители нашей профессии, поняли, что исчислять финансовый результат работы любого предприятия как разность между его доходами и расходами бессмысленно. В подобных случаях, связанных с исчислением промежуточной текущей прибыли, задача должна решаться как нахождение не расходов предприятия за отчетный период, а исчисления себестоимости полученного дохода.

Во что обошелся доход?

В самом деле, согласно правилу великого итальянского бухгалтера Дж. Дзаппы (1879-1960), доходы предприятия очевидны, а расходы всегда сомнительны, т. е. те расходы, которые сопоставляются с доходами. Конечно, и доходы, как было уже отмечено, совсем не очевидны, но во всяком случае они достаточно убедительны, а вот расчет себестоимости затрат, связанных с получением этих доходов, конечно, существенно условен. Какие бухгалтер выбрал оценки для списываемых ценностей, какие варианты исчисления амортизации он использует, начисляет ли он резервы и какие резервы он выбирает, к каким отчетным периодам он приравнивает те или иные затраты, — это большой вопрос.

Выбирая учетную политику, которая должна решить, что считать затратами, а что пока нет, ибо то, что пока затратами не признается, то капитализируется, т. е. показывается не просто как расход (затраты), а как капитализированный расход, в активе баланса. И таким образом весь актив превращается в расходы будущих периодов. Вернее, расходы, которые в будущие отчетные периоды декапитализируются, т. е. станут затратами. (Часто понятия расходы и затраты меняют местами.)

О перетекании капитала

Сторонники динамической трактовки баланса видят весь смысл его и двойной бухгалтерии в том, что все расходы, которые несет предприятие в данном отчетном периоде, равно и все доходы, которые оно в нем получает, делятся на две группы. Одни относятся к данному отчетному периоду и поэтому сразу же декапитализируются и, минуя баланс, отражаются в Отчете об убытках и прибылях.

Другие расходы относятся к будущим отчетным периодам, поэтому их временно капитализируют в балансе: в активе как расходы будущих периодов и в пассиве как доходы будущих периодов. В будущие отчетные периоды все капитализированные расходы, декапитализируясь, перетекают из баланса в Отчет об убытках и прибылях. Здесь-то и раскрывается динамика движения капитала. Отсюда важно уяснить, что баланс — это будущий Отчет об убытках и прибылях.

Оценка капитала и его элементов

Все оценки капитала и его элементов делаются по реально вложенным средствам, т. е. по себестоимости, которая рассматривается как единственно допустимая величина. Те, кто не любит такую оценку, презрительно называют ее исторической и утверждают, что она не дает:
1) реальной характеристики средств;
2) одинаковой оценки предметов, поскольку за них были заплачены разные суммы;
3) правильного представления о финансовом положении, так как чем дороже обошелся объект, а дороже он мог обойтись и вследствие бесхозяйственности, тем бoльшую оценку он получал в активе, и тем большей была, вследствие метода двойной записи, прибыль фирмы.

Это были серьезные замечания. Но разве бывает что-нибудь большое и важное без недостатков? Мудрые люди не без основания говорят: недостатки — следствие достоинств, но и достоинства следствие недостатков.

За все надо платить.

Динамический баланс демонстрирует движение капитала. Каждая статья баланса и соответственно каждый балансовый счет отражает фазы этого движения. Тут бессмысленно говорить о двух группировках одних и тех же средств: по составу и источникам. В балансе речь идет о том, что получены и/или привлечены капиталы, по какой структуре они расположены, сколько денег трансформировано в материальные ценности, и как долго они, эти ценности, превращаются вновь в деньги. При этом главный счет — Убытки и прибыли, баланс — это его следствие.

Баланс же в этом случае — это кинематографическая лента, каждый кадр которой отражает определенную стадию движения капитала хозяйствующего субъекта.

Источники

Актив — следствие пассива. И одно из главных преимуществ динамического баланса заключается в том, что он реалистичен, ибо его оценка построена на объективной основе: во сколько обошелся объект, столько он и стоит, и именно по этой стоимости он и представлен в балансе. Все переоценки учитываемых объектов в принципе исключаются, и тем самым, по мнению сторонников динамического баланса, на практике субъективизм в учете становится невозможным.

Отсюда все данные бухгалтерского учета отличаются полным реализмом и, что особенно важно, баланс опирается не на инвентаризацию, а прямо на Главную книгу.

Баланс, как говорили Э. Леоте (1845-1908) и А. Гильбо (1819-1895), становится «синтезом незакрывшихся счетов».

Итоги

Весь актив — это уже понесенные расходы. (Особенности составляют счета денежных средств.) Они аккумулируют полученные доходы, но и представляют собой потенциальные будущие затраты.

Иначе можно сказать, что актив демонстрирует расходы будущих периодов.

Актив баланса со временем перетекает в дебет счета (отчета) убытки и прибыли.

Пассив — это истоки капитала, его начало и его возвращение в виде прибыли.

Сочетание «сначала убытки, а потом прибыли» предопределено двумя причинами:
а) мы читаем слева направо и
б) расходы — причина, а доходы — следствие.

Можно сказать, что все учение о динамическом балансе есть следствие идей Гераклита (ок. 520-460 до н. э.) — все течет, все изменяется, в одну и ту же реку нельзя войти дважды.

Источник: buh.ru

Анализ динамики качества бухгалтерского баланса предприятия Текст научной статьи по специальности «Экономика и бизнес»

Похожие темы научных работ по экономике и бизнесу , автор научной работы — М. Д. Белявцева, А. Л. Хотомлянский

Комплексная оценка ликвидности баланса предприятия
Как распознать бухгалтерский баланс
Бухгалтерский баланс — важнейший источник информации для оценки развития бизнеса
Методика чтения бухгалтерского баланса
Имущественное состояние предприятия как индикатор его финансовой устойчивости

i Не можете найти то, что вам нужно? Попробуйте сервис подбора литературы.
i Надоели баннеры? Вы всегда можете отключить рекламу.

Текст научной работы на тему «Анализ динамики качества бухгалтерского баланса предприятия»

АНАЛИЗ ДИНАМИКИ КАЧЕСТВА БУХГАЛТЕРСКОГО БАЛАНСА ПРЕДПРИЯТИЯ

Эффективное управление финансами предприятия должно базироваться на результатах анализа финансового состояния и его прогнозирования в условиях изменяющейся конъюнктуры рыночного спроса и предложения.

Одним из основных информационных источников анализа финансового состояния предприятия является бухгалтерский баланс.

Анализ бухгалтерского баланса предприятия предполагает сопоставление динамики изменения отдельных его разделов по сравнению с базовым периодом и формирование системы показателей, количественно характеризующих динамику качества баланса. В зависимости от цели анализа в качестве базового периода могут использоваться данные бухгалтерского баланса на первое число предшествующего.месяца, квартала либо года. Для обеспечения оперативности управления финансами в предложенной процедуре анализа в качестве базовых принимаются данные баланса на начало отчетного месяца, с которыми сравниваются данные баланса на начало следующего месяца .

Анализу баланса должна предшествовать счетная проверка по разделам* баланса, необходимая для получения достоверных выводов по результатам анализа.

Анализ бухгалтерского баланса предприятия включает следующие основные разделы:

1. Горизонтальный анализ, предполагающий ойределение абсолютных и относительных отклонений к базовому периоду по всем разделам и строкам баланса.

2. Вертикальный анализ, предполагающий определение структуры имущества предприятия и источников его покрытия.

3. Сопоставительный анализ темпов изменения баланса предприятия и финансовых результатов его деятельности.

4. Расчет оценочных показателей, характеризующих качество динамики баланса предприятий. ,

Горизонтальный анализ баланса начинают с определения изменения валюты баланса по сравнению с базовым периодом.В общем случае, увеличение итога баланса свидетельствует о положительных изменениях в качестве баланса. По изменению отдельных разделов и статей актива и пассива баланса можно дать»более дифференцированную оценку изменения качества баланса. Так, увеличение в активе баланса остатков денежных средств, ценных бумаг, краткосрочных и долгосрочных финансовых вложений, капитальных вложений, нематериальных активов и производственных запасов, а в пассиве баланса -источников собственных средств, сумм прибыли, доходов будущих периодов, специальных фондов и фондов целевого финансирования свидетельствуют об улучшении качества баланса. С другой стороны, рост дебиторской задолженности и убытков предприятия в активе и кредиторской

задолженности, ссуд не погашенных в срок, а также долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, не погашенных в срок, в пассиве баланса, свидетельствует о снижении качества баланса, так как увеличение остатков по этим статьям свидетельствуют об определенных затруднениях в покрытии предстоящих текущих обязательств.

Об изменениях качества баланса свидетельствует также рациональное использование свободных денежных средств, для чего сопоставляют темпы роста денежных средств с темпами роста нематериальных активов, долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений. Рост соотношения свидетельствует об улучшении качества баланса.

На основании результатов горизонтального анализа определяют темпы изменения имущества предприятия, в том числе по видам (основного капитала; запасов и затрат; денежных средств, расчетов и прочих активов), а также по видам источников средств — собственных и приравненных к ним средств; заемных (долгосрочных и краткосрочных займов, кредиторской задолженности).

Вертикальный анализ позволяет оценить качество баланса с точки зрения его структурной динамики. Сопоставляя структурные изменения в активе и пассиве баланса можно судить об изменениях в источниках притока новых средств и направлениях их вложений .

На основании синтеза результатов горизонтального и вертикального анализа баланса производится оценка изменения имущества предприятия и его производственного потенциала (реальных активов), а также источников их формирования.

Увеличение реальных активов (суммы основных средств по остаточной стоимости, производственных запасов и незавершенного производства) по сравнению с базовым периодом свидетельствует о расширении производственных возможностей при условии опережающих темпов их роста по сравнению с темпами роста имущества предприятия. Об увеличении производственного потенциала предприятия свидетельствуют также опережающие темпы роста капитальных вложений относительно долгосрочных финансовых вложений.

Оценку динамики использования средств предприятия можно получить путем сравнения изменения результатов финансовой деятельности предприятия (объема реализации, прибыли) и его имущества . Более высокие темпы роста результатов финансовой деятельности предприятия по сравнению с темпами роста итога баланса свидетельствуют об улучшении использования средств на предприятии.

Результаты анализа баланса находят свое обобщающее выражение в расчете коэффициентов, отражающих соотношения темпов роста:

— основного капитала и имущества предприятия;

— оборотного капитала и имущества предприятия;

— оборотного и основного капитала;

— реальных активов и имущества;

— собственного капитала и источников средств;

— заемных средств и источников средств;

— объема реализации и имущества предприятия ;

— прибыли и имущества предприятия.

Значения коэффициентов больше единицы свидетельствуют о положительной динамике качества баланса предприятия и являются количественной ее мерой.

Интегральная оценка динамики качества баланса может быть подучена на основании синтеза единичных оценок, к основным из которых отнесены:

— соотношение темпов роста реальных активов и имущества — для оценки динамики качества актива баланса;

— соотношение темпов роста собственного капитала и источников средств — для оценки динамики качества пассива баланса;

— соотношение темпов роста прибыли и имущества предприятия — для оценки динамики эффективности использования средств предприятия.

Интегральная оценка рассчитывается как произведение единичных оценок и позволяет получить обобщенное представление о динамике качества баланса предприятия.

Изложенная методика анализа динамики качества баланса реализована с применением ПЭВМ и апробирована по исходным данным (формы I и 2) металлургического комбината «Азовсталь».

В таблице 1 приведен фрагмент (по разделу 1) результатов горизонтального и вертикального анализа баланса предприятия. Темпы изменения имущества предприятия (а), а также источников средств (б) представлены в таблице 2. Оценка реальных активов и их видовая структура приведена в таблице 3.

Результаты расчетов частных коэффициентов, характеризующих качество динамики баланса предприятия (табл. 4) и полученная на их основе интегральная оценка (в рассматриваемом примере 0,44 ), позволяет получить обобщенную количественную оценку качества динамики баланса.

Т а б л и ц а 1. Анализ баланса предприятия

АКТИВ на начало отчетного периода наконец отчетного периода Отклонение • (+Х-) — •/о К изменению итога

сумма % к итогу сумма % к итогу сумма % к итогу

I 2 3 4 5 6 7 8

1.Основные средства и др. внеоборотные активы.

1 Основные средства 414124 21,011 412252 17,109 -1872 -0,45 -0,43

3.Незавершенные капитальные вложения 36728 1,863 49251 2,044 12523 34,1 2,85

4.0борудование 78078 3,961 83642 3,471 5564 7,12 1,27

5.Долгосрочные финансовые вложения 8076 0,41 9876 0,41 1800 22,3 0,41

6 .Расчеты с участниками

7Другие внеоборотные активы

Всего по разделу I 537006 27,247 555021 23,034 18015 3,35 14,1

Продолжение табл. 1

Пассив на начало отчетного периода на конец отчетного периода Отклонение (+Х-) %к измене нию итога

сумма % к итогу сумма % к итогу сумма % к итогу

8 9 10 И 12 13 14 15

¡.Источники собственных и приравненных к ним средств.

1 .Уставной капитал 23973 1,216 24327 1,01 354 1,48 0,08

¿.Резервный фонд 174923 8,875 17423 7,26

3 .Финансирование капвложений 50236 2,549 73299 3,042 23063 45,9 5,26

4.Спецфонды и целевое финансирование 954597 48,434 912897 37,886 -41700 44 -9,5

5.Резервы предстоящих расходов и платежей 35365 1,794 52049 2,16 16684 47,2 3,8

6. Нераспределенная прибыль прошлых лет

7 .Нераспределенная прибыль отчетного года 141991 5,893 141991 100 32,37

Всего по разделу I 1239094 62,87 1379486 57,25 140392 11,3 32,0

Таблица 2 Темпы изменения имущества (а) н источников средств (б),%

Имущество комбината, всего Основной капитал Запасы и затраты Денежные средства, расчеты и прочие активы Текущие активы (П + Ш разд.)

всего в том числе денежные средства

22,2 3,35 56,6 9,0 29,3 138,1

Источники средств, всего Источники собственных средств Заемные средства

всего в том числе

долгосрочные кредиты и займы краткосрочные кредиты и займы кредиторская задолженность

22,2 11,3 40,7 40,7

Таблица 3.Оценка производственного потенциала предприятия

На начало отчетного периода На конец отчетного периода Отклонение

1. Всего имущества, млн. крб. в т.ч. 1970906 2409570 438664 22,2

1.1. Основные средства по остаточной стоимости, млн .крб. -% к имуществу 414124 21,01 412252 17,11 -1872 -0,45 -3,9

2.Незавершенное производство, млн.крб. -% к имуществу 422499 21,44 602792 25,02 180293 42,67 3,58

З.Незав ершенное производство, млн.крб. — % к имуществу 147537 7,49 310703 12,89 163166 110,6 5,4

4.Реальные активы, млн.крб. — % к имуществу 984160 49,9 1325207 55 341047 34,65 5,1

Таблица 4.Коэффициенты, характеризующие качество динамики баланса предприятия

Соотношение темпов роста

— основного капитала и имущества предприятия 0,15

— оборотного капитала и имущества предприятия: 1,32

— оборотного и основного капитала 8,7

— реальных активов и имущества предприятия 1,56

— собственного капитала и источников средств 0,56

— заемных, средств и источников средств 1,8

• объема реализации и имущества предприятия 0,70

— прибыли и имущества предприятия 0,55

Источник: cyberleninka.ru

Оцените статью
Добавить комментарий