Ликвидность активов — это способность актива оборачиваться в денежные средства и обратно. Чем проще обратить объекты в деньги, тем выше ликвидность.
Любая собственность или имущество предприятия, выраженные как в материальной, так и в нематериальной форме, являются активными фондами организации. В бухгалтерском балансе левая сторона отражает активную часть — в ней представлена информация об имущественном состоянии организации. По сути, активная сторона баланса — это и есть активы организации.
Что такое ликвидность активов
Ликвид — это те фонды, которые при реализации могут превратиться в деньги. Степень определяется временным периодом (количество дней), в который они трансформируются в денежные средства. В бухгалтерском балансе (форме № 1) они представлены в порядке возрастания степени их ликвидности, то есть наименьшие — это основные средства, наибольшие — деньги.
Чем медленнее фонды воплощаются в денежные средства, тем менее ликвидными они являются. По сути, все просто: чем больше времени требуется компании, чтобы обратить собственность в деньги, тем ниже ликвидность этого актива. И наоборот: чем быстрее можно реализовать актив, тем выше его платежеспособность.
Сравним для примера готовую продукцию — результат производственного цикла и автомобиль. Допустим, на фабрике «Пример» на реализацию выставлена партия изготовленной обуви и неиспользуемое транспортное средство (легковой автомобиль 2000 года выпуска). Продать или превратить товары в деньги куда проще и быстрее, чем реализовать старенькое авто. В этом и заключается основной смысл ликвидности. Чем быстрее, тем ценнее и выше платежеспособность объекта.
Примерами активов считаются:
Как определяют ликвидность актива
Ключевой показатель в определении ликвидности активов — это время. Все зависит от конкретного количества дней (временного промежутка), которые требуются компании на реализацию объекта и получения денег за него. Скорость оборачиваемости актива создает основную группировку ликвидности. Все имущество и прочие активы фирмы классифицируются на определенные группы, в зависимости от скорости оборачиваемости.
Классификацию начинают абсолютно или наиболее ликвидные активы — это фонды, которые можно моментально извлечь, например, наличность в кассе или финансы на расчетных счетах организации. То есть сами деньги. Скорость их оборачиваемости минимальна. Получить наличность можно в день обращения в кассу либо перевести оплату за товары платежным поручением с расчетного счета. Обладатель абсолютно ликвидного актива не тратит время на «превращение» его в платежеспособный объект, а попросту расплачивается им.
На этом основании определяется уровень финансово-хозяйственной устойчивости предприятия и степень его платежеспособности и эффективности функционирования.
Классификация ликвидности активов
Имущественные и неимущественные объекты собственности компании классифицируют в зависимости от времени или срока их обращения в денежные средства. Чем меньше срок оборачиваемости, тем выше показатель.
Действующим классификатором предусмотрены всего четыре категории оборачиваемости. Выделяют следующие активы по степени ликвидности:
Наименование группы актива
А1: высоколиквидные активы — это самая быстро реализуемая группа
К этой группе относятся финансовые объекты, напрямую задействованные в краткосрочных финансовых вложениях, и деньги с возможностью быть немедленно использованными для произведения расчетов.
Наличные деньги в кассе и средства на расчетных счетах.
А2: быстро реализуемые.
Способны быстро трансформироваться (от одного месяца до года).
Дебиторская задолженность при условии, что денежные платежи будут направлены в течение 12 месяцев, и иные фонды.
А3: медленно реализуемые.
Активы, которые трансформируются в длительные сроки (от года и более). Платежи по медленно реализуемым ЛА ожидаются по истечении года с отчетной даты и более.
НДС по приобретенным ценностям и иные ОА, ТМЦ (запасы), исключение — расходы будущих периодов.
А4: трудно реализуемые.
Трудно реализуются либо не способны к самостоятельной реализации, трансформация производится в составе комплекса имущества. Участвуют в финансово-хозяйственной деятельности организации в течение длительного срока.
Основные средства и НА, незавершенное производство.
Отражение в бухгалтерской отчетности
Форма № 1 финансовой отчетности — бухбаланс, утверждена Приказом Минфина РФ № 66н. По структуре активная сторона бухбаланса — это группировка активов по степени ликвидности.
Отчет распределяет активы по нарастанию. Вначале идут наименее платежеспособное имущество. Это здания, сооружения, прочие основные средства, НМА — на их обращение в деньги требуется наибольшее количество времени. Затем отражаются следующие группы активов.
Строчка в бухбалансе
Пояснения по заполнению
Наиболее ликвидные активы в балансе — строка 1240 + 1250.
Сумма показателей бухбаланса «Финансовые вложения» и «денежные средства». Причем денежные эквиваленты входят в расчет, так как должны быть включены в строчку 1250 при составлении отчета.
1210 + 1230 (краткосрочная дебиторская задолженность) + 1260.
Представляет собой суммарное значение показателей строчек:
- «Запасы» — это стоимость всех материально-производственных запасов и сырья компании на отчетную дату;
- «Дебиторская задолженность» — но только в отношении сумм с коротким сроком обращения — до одного календарного года (12 месяцев);
- «Прочие оборотные активы», которые не были включены в иные группировки и строки баланса.
1220 + 1230 (долгосрочная дебиторская задолженность).
Отражает сумму долгосрочной кредиторской задолженности, срок возврата которой превышает 12 месяцев. Также в расчет следует включать сумму возвратного НДС, заявленного к вычету с приобретенных товаров, работ, услуг.
Суммарное значение ст. 1110-1190. Это стоимость всех внеоборотных активов предприятия на отчетную дату.
Подробнее о том, какие именно показатели бухгалтерского учета относить в конкретную строчку отчета: «Заполняем отчетность по форме № 1 Бухбаланс»
Как провести анализ ликвидности
Показатель ликвидности рассчитывается по значениям строк бухбаланса. Для расчета используются не только строчки активной стороны отчета. Анализ проводится в сравнении со значениями пассива. Используемые показатели пассивной стороны:
П1 — наиболее срочные обязательства
Это краткосрочная кредиторка, срок обеспечения которой менее 12 месяцев. Строка 1520
П2 — среднесрочные пассивы
Это заемные и оценочные обязательства и некоторые обязательства. Рассчитываются как сумма строчек 1510, 1540 и 1550
П3 — долгосрочные пассивы
Сумма строчки 1400 — это все долгосрочные обязательства компании, срок которых превышает 12 месяцев
П4 — постоянный пассив
Это капиталы предприятия (строка 1300), доходы будущих периодов, отраженные в строке 1530, и расходы будущих периодов (12605).
Значения активной и пассивной сторон сравниваются между собой. Результаты сравнения и экономический вывод:
- Результат сравнения: А1 больше П1 — компания в состоянии без проблем рассчитаться по срочным обязательствам наиболее ликвидными активами.
- Результат: А2 больше П2 — фирма имеет возможность расплатиться по среднесрочным обязательствам активами с быстрой степенью реализации.
- Результат: А3 больше П3 — долгосрочные обязательства, займы и кредиты организация может погасить, используя медленно реализуемые активы.
- Результат: А4 меньше или равно П2 — это соотношение обозначает, что первые три неравенства соблюдены. Компания имеет максимальную степень платежеспособности и обеспечивает имеющиеся задолженности соответствующими средствами.
Об авторе статьи
Задорожнева Александра
В 2009 году закончила бакалавриат экономического факультета ЮФУ по специальности экономическая теория. В 2011 — магистратуру по направлению «Экономическая теория», защитила магистерскую диссертацию.
Источник: gosuchetnik.ru
Что является ликвидными активами компании
Финансовая успешность и потенциал предприятия характеризуются различными показателями, среди которых одним из ключевых является ликвидность. По ее уровню судят не только о платежеспособности компании, но и о ее рыночной устойчивости. Рассмотрим, какие бывают степени ликвидности активов и как проанализировать уровень ликвидности компании по его отражению в балансе бухгалтерии. Вопрос: Как контролируется текущая ликвидность активов акционерных обществ?
Посмотреть ответ
Экономический смысл ликвидности активов
Все фонды, принадлежащие организации, имеют определенную стоимость. Любая собственность компании – материальная, интеллектуальная, иная – может быть представлена в денежном выражении. В каком разделе баланса представляется информация об оборотных (более ликвидных по сравнению с внеоборотными) активах?
Однако большая сумма всех денежных эквивалентов, принадлежащих компании, далеко не всегда свидетельствует о ее «богатстве». В этом отношении фирмы отличаются, прежде всего, финансовыми обязательствами.
В более выгодном финансовом положении находится та фирма, что потенциально способна в установленные сроки отвечать по всем своим обязательствам, включая текущие издержки, кредиты, платежи и другие расходы и задолженности. Речь идет не только о наличных средствах, но и возможности их получения в нужное время.
Естественно, что получение финансов для организации возможно за счет реализации ее активов. Тот параметр, насколько вовремя это можно сделать, и характеризует ликвидность. Как рассчитать коэффициент ликвидности по бухгалтерскому балансу? Можно определить ликвидность как экономический показатель так: способность организации с минимальными расходами перевести свои активы в денежную форму в объеме, обеспечивающем адекватное обеспечение основных (как правило, краткосрочных) финансовых обязательств. Высокая ликвидность говорит о большей скорости превращения активов в деньги.
Основные задачи анализа ликвидности
Исследование ликвидности имеет приоритетное значение при определении финансового состояния организации. Чаще всего это необходимо оценить для выяснения кредитоспособности (платежеспособности) фирмы – степени потенциальной финансовой ответственности. Можно сделать предварительный расчет, рассмотрев, в какой степени выполняются условия ликвидности активов. При необходимости более детального анализа применяют точный расчет, включающий вычисление коэффициентов ликвидности. Он подразумевает сравнение активов организации с ее пассивами, расположенными по степени ликвидности.
Степени ликвидности
Степень ликвидности активов фирмы – быстрота обращения их в деньги. Период, необходимый для этой трансформации, принято считать в днях. Чем он короче, тем ликвиднее тот или иной актив. Бухгалтерский баланс РФ строится по принципу роста ликвидности. В нем сначала идут активы, ликвидность которых ниже всего, а затем эта степень постепенно возрастает.
Группы ликвидности активов
- в кассе;
- на расчетных банковских счетах;
- на краткосрочных депозитах и др.
К этой же группе относятся финансовые вложения, которые делались на короткий срок.
Определяющим фактором для этой группы активов является то, что их можно использовать для выполнения финансовых обязательств практически немедленно. Их принято обозначать индексом А1.
2 группа: быстро реализуемые активы
Сюда входят фонды, которые можно быстро, но не мгновенно обратить в денежные средства. Для быстро реализуемых активов трансформация в деньги не составляет проблемы, требуется только некоторое время. К ним относятся:
- оборотные активы;
- дебиторская задолженность этого года, то есть срок, по которой истекает не позже 12 месяцев после отчетного дня.
Быстро реализуемые активы обозначаются А2.
3 группа: медленно реализуемые активы
Эта группа активов превращается в денежные средства медленнее всего, хоть и без относительных препятствий, но в более продолжительный временной период. К этим активам можно отнести:
- запасы;
- дебиторскую задолженность с более чем годичным сроком платежа по ней;
- НДС на купленные ценности;
- долгосрочные финансовые вложения (кроме долей в уставных фондах других организаций).
Этой группе активов присвоен индекс А3.
4 группа: труднореализуемые активы
К ней можно отнести фонды, которые наиболее затруднительно трансформировать в наличные средства. Изначально эти активы предназначались для длительного ведения хозяйственной деятельности. На балансе они отражаются в 1 разделе «Внеоборотных активов», их обозначают как А4.
Степени срочности пассивов
Для анализа ликвидности предприятия нужно будет сопоставить активы с пассивами, а значит, и пассивы необходимо распределить по степени срочности. Это сопоставление будет характеризовать возможность погашения обязательств за счет реализуемых активов.
1 группа: пассивы наибольшей срочности
Те обязательства, погасить которые необходимо в кратчайшие сроки, а именно:
- расчеты по кредитам;
- выплата дивидендов;
- просроченные ссуды;
- другие краткосрочные финансовые договоренности.
Такие пассивы по аналогии с абсолютно ликвидными активами обозначают индексом П1.
2 группа: пассивы короткого срока
Это расходы, которые должны быть произведены в определенный, не слишком продолжительный срок (не более года с отчетной даты):
- краткосрочные кредиты;
- средства, взятые взаймы.
Этой группе присвоен индекс П2.
ВАЖНАЯ ИНФОРМАЦИЯ! Для групп П1 и П2 необходимо точно знать, на какое конкретно время рассчитаны те или иные финансовые обязательства. Это невозможно при внешнем анализе (приходится опираться на данные предыдущих периодов, что снижает точность), но вполне осуществимо при внутреннем исследовании ликвидности.
3 группа: долгосрочные пассивы
К ней относятся пассивы с одноименным обозначением в балансе:
- долгосрочные займы;
- другие пассивы с длительным сроком погашения.
Эту группу обозначают П3.
4 группа: постоянные пассивы
Сюда относят те пассивы, которые в балансе входят в 3 раздел «Капитал и резервы», а также некоторые статьи раздела 4, которые не отнесли на доходы будущих периодов и предстоящие резервы.
Определение ликвидности баланса
Приблизительная оценка ликвидности
Чтобы корректно определить ликвидность, нужно сравнивать активы и пассивы соответствующих групп:
Если выполняются все 3 условия, то А4 обязательно будет меньше, нежели П4. Такое соотношение будет означать наличие оборотных активов, то есть минимально достаточное требование для констатации финансовой устойчивости фирмы соблюдается.
СПРАВКА! Удобно оформлять данные для анализа в виде так называемой «таблицы покрытия», где разница между активами и пассивами каждой степени ликвидности и срочности рассматриваются на начало года и финальную дату отчетного периода.
Уточненный анализ ликвидности баланса
Можно исследовать ликвидность, а значит, и кредитоспособность предприятия более детально. Для этого нужно рассмотреть три финансовых коэффициента:
-
Абсолютная ликвидность – отношение наиболее ликвидных активов к обычным обязательствам. Показывает, какая доля задолженности может быть погашена без проволочек. Показатель 0,2 является границей, ниже которого коэффициент означает слабеющую кредитоспособность. Этот коэффициент можно рассчитать по формуле:
В норме данный показатель должен укладываться в диапазон 0,7-1,5.
Практика допускает значение этого показателя до 3, лучше 1-2. Меньшее значение свидетельствует о неплатежеспособности, а большее – о нерациональном применении средств.
ВАЖНАЯ ИНФОРМАЦИЯ! Каждый коэффициент следует рассматривать в динамике, рассчитывая его в начале и в конце отчетного периода.
Источник: assistentus.ru
Анализ ликвидности бухгалтерского баланса
Анализ ликвидности бухгалтерского баланса — полезная и важная процедура, помогающая оценить степень устойчивости компании. Как и для чего он проводится, мы покажем на конкретном примере.
Вам помогут документы и бланки:
- Что такое ликвидность баланса и зачем ее анализировать?
- Ликвидные и неликвидные статьи баланса
- Анализ ликвидности бухгалтерского баланса на примере
- Роль финансовых коэффициентов в анализе ликвидности баланса
- Итоги
Что такое ликвидность баланса и зачем ее анализировать?
В обычной жизни ликвидная вещь — та, которая пользуется спросом: ее можно легко и выгодно продать. В балансе тот же принцип — чем быстрее актив может быть превращен в деньги, тем выше его ликвидность и тем ниже находится соответствующая ему строка в активе баланса.
Статьи в пассиве баланса — это тоже деньги, но только те, которые нужно отдать. Какие-то раньше (долги по налогам), а какие-то — позднее (долгосрочные кредиты). Расположение строк в балансе тоже связано с ликвидностью: чем ниже в балансе строка, тем быстрее понадобятся деньги для погашения отраженного в ней обязательства.
Такое правило расположения информации в балансе применяется и компаниями, составляющими упрощенный баланс.