Значение вертикального и горизонтального анализа бухгалтерского баланса
Баланс предприятия является важнейшим источником для анализа различных показателей. Вертикальный анализ баланса организации демонстрирует структуру отдельных его элементов. Горизонтальный анализ баланса организации демонстрирует динамику изменения отдельных его элементов. На основании полученных данных, пользователи бухгалтерской информации могут принимать соответствующие решения:
- собственники или руководители предприятия планируют дальнейшее развитие организации;
- кредиторы и заемщики принимают решение о возможности предоставления кредита или займа и определяют его лимит;
- инвесторы принимают решение об инвестировании капитала в данную организацию.
Порядок проведения вертикального анализа баланса
При вертикальном анализе баланса определяют удельный вес каждой строки (статьи) баланса по отношению к валюте баланса. Удельный вес (Увес)определяется по формуле:
Китайский с нуля для начинающих
Увлекаем Китаем, китайским языком и культурой
Увес =Уi: Увб $cdot$ 100, где:
- Уi – показатель анализируемой строки баланса,
- Увб –валюта баланса.
Таким образом, удельный вес – это показатель в процентном выражении. Общая сумма удельного веса каждой статьи должна быть равна 100%. Например, показатели актива баланса следующие:
- Основные средства – 4587412 руб.
- Запасы – 1274874 руб.
- Денежные средства – 123487 руб.
- Дебиторская задолженность – 1574878 руб.
- Итог баланса (валюта баланса) – 7560651 руб.
Таким образом, удельный вес каждой статьи будет:
- Основные средства –4587412: 7560651×100 = 60,7%
- Запасы – 1274874: 7560651×100 = 16,9%
- Денежные средства – 123487: 7560651×100 =1,6%
- Дебиторская задолженность – 1574878: 7560651×100 = 20,8%
Замечание 1
На основании полученных показателей можно сделать вывод, что доля наиболее ликвидных активов – денежных средств незначительна, что плохо влияет на платежеспособность предприятия.
Аналогично анализируется и пассив баланса.
«Вертикальный и горизонтальный анализ бухгалтерского баланса»
Готовые курсовые работы и рефераты
Консультации эксперта по предмету
Помощь в написании учебной работы
Порядок проведения горизонтального анализа баланса
При горизонтальном анализе баланса организации определяют динамику отклонений за несколько периодов и темп роста показателей баланса. Отклонение в абсолютных величинах (Оабс)определяется по формуле:
Оабс = Утек – Убаз, где:
- Утек – показатель строки баланса за текущий период,
- Убаз – показатель строки баланса за предыдущий (базовый) период.
Например, показатель строки «Запасы» на конец 2016 г. составил 1564854 руб., а наконец 2015 г. 874512 руб. Отклонение составит:
1564854 — 874512 = 690342 руб.
То есть, стоимость запасов увеличилась на 690342 руб.
Показатель строки «Денежные средства на конец 2016 г. составил 845795руб., а наконец 2015 г. 1254785 руб. Отклонение составит:
845795 — 1254785 = – 408990 руб.
То есть, денежные средства уменьшились на 408990 руб.
Темп роста определяется по формуле:
Трост = Утек: Убаз $cdot$ 100
Таким образом, темп роста по строке «Запасы» за 2016 г. составил:
1564854:874512 $cdot$ 100 =178,9%
Темп роста по строке «Денежные средства» за 2016 г. составил:
845795:1254785 $cdot$ 100 = 0,7%
Аналогично определяются и остальные строки активной и пассивной части баланса.
Замечание 2
В результате проведенного горизонтального анализа, можно увидеть динамику и синхронность изменений каждой строки баланса. Кроме того определяется зависимость таких изменений. Например, увеличение стоимости запасов и уменьшение показателя денежных средств могут быть взаимосвязаны, то есть предприятие вложило денежные средства в товары или материалы для дальнейшей деятельности (реализации или производства).
Источник: spravochnick.ru
Качественный анализ финансовых результатов
Целям общего качественного анализа финансовых результатов деятельности предприятия служит вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках.
Результаты общего анализа формирования и использования прибыли предприятия систематизируются в табл. 1.9. В ходе заполнения таблицы используются такие приемы общего анализа, как сравнение, относительные величины динамики и интенсивности.
Формируя выводы по результатам финансовой деятельности, характеризуют абсолютное отклонение и темп роста по прибыли от обычной деятельности до налогообложения, а также по ее составляющим. Особое внимание обращают на прибыль от продаж и факторы, обусловливающие изменение ее величины.
Наиболее наглядно финансовые результаты характеризуют показатели рентабельности (стр. 7, 17 табл. 1.9). Рост рентабельности продаж (стр. 7 табл.
1.9) в целом оценивается положительно даже при снижении абсолютных значений прибыли, поскольку указанный факт свидетельствует о наличии благоприятной тенденции в деятельности предприятия: темпы роста прибыли превышают темпы роста выручки от продаж.
Многие показатели аналитической табл. 1.9 (гр. 2, 4 и т. д.), рассматриваемые в динамике, представляют несомненный интерес как для финансовых менеджеров, так и для руководства компании.
В частности, В. В. Ковалев предлагает следующую интерпретацию динамики показателей:
— уменьшение показателя по стр. 1 свидетельствует о том, что все больший доход предприятие получает от неосновной деятельности; если она осуществляется не в ущерб основной деятельности, то эту тенденцию следует признать позитивной;
— уменьшение показателя по стр. 2, 5, 10, 12 положительная тенденция, если при относительном снижении расходов на производство реализованной продукции не ухудшается ее качество;
— рост показателя по стр. 7 благоприятен и свидетельствует об увеличении рентабельности продукции и относительном снижении издержек производства и обращения;
— рост показателей по стр. 13 и стр. 15 также указывает на положительные тенденции в организации производства на данном предприятии; разные темпы изменения этих показателей могут быть вызваны в основном корректировкой системы налогообложения;
— показатель по стр. 14 характеризует прибыль, перечисляемую в бюджет в виде налога на прибыль; рост этого показателя происходит при увеличении прибыли до налогообложения и (или) ставок налогообложения.
Помимо горизонтального анализа формирования прибыли необходимо выяснить долевое участие каждого из слагаемых в ее величине. С этой целью рекомендуется проводить вертикальный анализ прибыли до налогообложения с использованием относительных величин структуры, оформляя его согласно табл. 1.10. Положительно оценивается ситуация, при которой 75-80% прибыли до налогообложения составляет прибыль от продаж, а операционные и внереализационные результаты характеризуются положительными величинами, т. е. прибылью, а не убытками.
Операционные (п. 4 табл. 1.10) и внереализационные (п. 7 табл. 1.10) результаты представляют собой свернутое сальдо операционных и внереализационных доходов и расходов соответственно.
Анализ структуры прибыли до налогообложения производится в случае, если все слагаемые прибыли являются однонаправленными величинами, т. е. прибылью или убытками.
Расчет показателей основан на данных формы № 2 “Отчет о прибылях и убытках”. (Приложение II)
Пример 1.7. На основании данных аналитического баланса (табл. 1.11) провести вертикальный анализ баланса. Выявить основные причины, вызвавшие изменения в структуре баланса. Сделать выводы об имущественном положении и структуре пассивов предприятия.
Таблица 1.9. Макет аналитической таблицы для анализа основных показателей финансовой деятельности предприятия
Таблица 1.10. Динамика структуры прибыли до налогообложения
Таблица 1.11. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса
В графах 2 и 4 представлены абсолютные показатели исходного аналитического баланса, а в графах 3 и 5 относительные значения. Последние получены делением соответствующих значений в графе 2 на величину баланса (364 680 тыс. руб.) для начала периода и значений в графе 4 на величину валюты баланса (397 455 тыс. руб.) для конца периода.
В активах предприятия доля внеоборотных средств увеличилась с 9,87% до 14,15%, что связано в значительной степени с приобретением основных средств (их доля возросла с 8,72% до 12,26%). Соответственно снизилась доля оборотных средств за счет дебиторской задолженности: на начало рассматриваемого периода она составляла 61,75% всех активов и на конец 58,59%, а денежные средства соответственно 6,88% и 4,86% всех активов.
Дебиторская задолженность по-прежнему составляет две трети оборотных активов. На начало рассматриваемого периода она равна 61,75% при итоге оборотных средств 90,13%, а на конец периода 58,59% при итоге оборотных средств 85,85%. Это является неблагоприятным признаком, так как свидетельствует о значительном превышении предельно допустимой величины дебиторской задолженности, которая не должна превышать одной трети оборотных активов. Доля всех остальных групп оборотных активов изменилась незначительно.
В пассиве баланса доля собственного капитала увеличилась с 23,12% до 24,78%, причем за счет статьи “Фонды и резервы”, чья доля в балансе возросла с 3,92% до 7,17%.
В разделе “Обязательства” наиболее существенно выросли доли краткосрочных кредитов и займов (с 0,74% до 3,32%) и прочих краткосрочных обязательств (с 0,24% до 2,02%). Наиболее существенно уменьшилась доля кредиторской задолженности по нетоварным операциям (с 6,86% до 2,01%). Изменения в удельном весе других краткосрочных обязательств невелики. Величина долгосрочных обязательств немного возросла, но доля их в пассивах фирмы несколько уменьшилась.
Выводы. В целом вертикальный анализ баланса предприятия позволяет считать его имущественное положение удовлетворительным. Структура пассивов характеризуется малой долей собственного капитала и долгосрочных заемных средств. Структура активов предприятия изменилась в сторону увеличения доли внеоборотных активов, однако доля оборотных средств по-прежнему достаточно велика.
Производство стало более капиталоемким, что бывает в период модернизации производства.
Особое внимание следует уделить анализу дебиторской задолженности ее доля в структуре активов по-прежнему велика, хотя и несколько снизилась (с 61,75 до 58,59%).
Пример 1.8. На основании данных бухгалтерского баланса примера 1.7 провести горизонтальный анализ баланса. Выявить основные причины, вызвавшие изменение темпов роста (снижения) показателей бухгалтерской отчетности за рассматриваемый период.
Величина каждой статьи на начало периода принимается за 100% (табл. 1.12). На конец периода рассчитывается величина в процентах от начала периода по каждой статье.
Таблица 1.12. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса
Общая сумма средств, находящихся в распоряжении предприятия, составила на конец рассматриваемого периода 108,99% от исходной величины. Величина внеоборотных активов возросла значительно на 56,18%, а оборотных активов только на 3,82% от начальной величины.
Денежные средства в рассматриваемом периоде уменьшились до 76,89%, краткосрочные финансовые вложения увеличились до 169,18%. Дебиторская задолженность изменилась незначительно.
В пассивах предприятия наблюдается рост практически всех групп обязательств, за исключением кредиторской задолженности по нетоварным операциям, которая снизились до 31,88% по сравнению с началом рассматриваемого периода.
Произошел пятикратный рост краткосрочных кредитов и займов и девятикратный прочих краткосрочных обязательств.
За рассматриваемый период удвоился собственный капитал предприятия за счет статьи “Фонды и резервы”.
Пример 1.9. На основании данных бухгалтерского баланса (Приложение I) провести общий качественный анализ баланса. Выявить основные причины, вызвавшие изменение в структуре баланса, а также изменение темпов роста (снижения) показателей бухгалтерской отчетности за рассматриваемый период. Сделать вывод об имущественном положении предприятия и структуре источников его средств.
Понравилась статья? Добавь ее в закладку (CTRL+D) и не забудь поделиться с друзьями:
Источник: studopedia.ru
Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса
Различные формы отчетности, в том числе и бухгалтерский баланс, являются основой для принятия экономических решений. На основе полученных результатов руководство может определять дальнейший курс развития организации или принимать иные решения, касающиеся финансирования и особенностей деятельности компании.
Варианты анализа
В документации сдержится актуальная информация об активах организации и ее финансовом положении на момент сдачи отчетности, а также данные за прошлый отчетный период, необходимые для корректного сравнения и проведения анализа. Чтобы использовать подобные документы в качестве аргументации для принятия решения, необходимо сначала провести анализ, используя для этого специальную методику. Выделяют горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса , который может проводиться при работе с отчетными документами.
Горизонтальный анализ
Если во время работы с информацией выполняется сравнение текущих показателей с аналогичными показателями из прошлого отчетного периода, то это горизонтальный анализ баланса. Обычно в отчетных документах данные для сравнения предоставляются за 2 года, отчетный и предыдущий, это является минимальным требованием, а в некоторых случаях необходимо предоставить данные и за 3 года – этого требует утвержденная официальная форма.
- Полное предоставление информации позволяет тщательно проанализировать показатели в динамике, рассматривая данные за несколько лет и их соответствующие изменения, после чего сделать соответствующие выводы.
- Можно изучить любой интересующий пункт, например, проследить увеличение задолженности или снижение прибыли на данный момент, по сравнению с показателями предыдущих лет.
Анализ подобной информации позволяет принимать грамотные управленческие решения, которые помогут устранить возникшие в организации проблемы и повысить производительность. По своему назначению вертикальный и горизонтальный анализ баланса имеют аналогичные цели, однако методика отличается. Вот пример горизонтального анализа баланса:
Вертикальный анализ
Во время проведения этого анализа выполняется проверка соотношения одних показателей с другими, кроме того, рассматриваются и отдельные элементы в укрупненной группе. Например, проводя вертикальный анализ баланса, можно рассмотреть, какую долю из оборотных активов будут составлять запасы, задолженности или кредиторские средства. Можно узнать, насколько задолженность превышает обязательства – это обычно входит в процесс исследования ликвидности и напрямую влияет на принятие дальнейших решений, касающихся развития организации.
Также после получения необходимо информации можно проследить значения в динамике, то есть, использовать горизонтальную методику, сравнивая показатели за несколько периодов и отслеживая уровень изменений, чтобы сделать необходимые выводы.
Подобные методики анализа могут использоваться не только в отношении бухгалтерского баланса. Также эти способы работы с информацией применяются, если требуется проанализировать фонд оплаты труда, изучить какие-то другие направления, например, состояние нематериальных активов. Сравнение показателей дает наглядную картину, которая помогает принять необходимое решение о дальнейшем курсе организации. Кроме того, подобные данные могут стать аргументацией для спонсоров компании, которые вкладывают деньги в развитие и хотят видеть, что организация увеличивает свои показатели, рационально распределяя полученные средства и, как итог, достигая успеха в бизнесе.
При вертикальном анализе итоговую сумму активов (если анализируется баланс) и выручки (при анализе ОФР) принимают за сто процентов, и каждую дальнейшую статью представляют в виде процентной доли от базового значения. Рассчитывается процентный показатель путем деления каждой строчки по анализируемому году на валюту баланса и умножения на 100%.
К примеру, оборотные средства на 01.01.2015 составляют 450 110, данную сумму делим на валюту баланса 775 600 и умножаем на 100%. Показатель на 01.01.2015 равен 58,03% (450 110 / 775 600 *100). Таким же образом вычисляем процентный показатель на 01.01.2016, который равен 63,28%. Получается, что оборотные активы увеличились по сравнению с прошлым годом на 5,25%.
Вот пример вертикального анализа баланса:
Источник: buhguru.com