Что такое оборотный капитал в балансе строка

Слово «капитал», означающее в переводе с латинского «главный», вполне выражает суть явления, о котором пойдет речь дальше. Капиталы – это ресурсы предприятия, которые могут быть направлены в производство ради получения прибыли. Без них функционирование предприятия невозможно. Капитал в физической форме подразделяется на основной и оборотный.

Длительно функционирующая часть относится к основному капиталу, а другая – к оборотному. Рассмотрим их основные черты, сходства и различия. Что такое инвестиции в основной капитал?

Основной капитал

1. Производственные и непроизводственные объекты. Различаются по использованию в производственном цикле либо в целях культурного, бытового обслуживания работников предприятия. Пример: цеховое здание относится к производственным средствам, а здание клуба на балансе предприятия – к непроизводственным.
2. Имущество движимое и недвижимое. Пример: земельный участок является недвижимостью, а станки – движимым имуществом.
3. Роль в производстве. Здесь речь идет о том, участвует ли имущество непосредственно в производственном процессе или создает условия для него. Пример: оборудование непосредственно, активно участвует в производстве, а цеховое здание участвует пассивно, создавая условия для работы.

Применяют также классификации:

Оборотный капитал Движение денег Баланс

• по видам (с указанием удельного веса каждого вида, пример: отдельно здания, сооружения, оборудование);
• технологическую (аналогично, удельный вес отдельной подгруппы внутри группы, пример: удельный вес спецмашин в составе автомобильного парка);
• структура по признаку времени использования (т.н. возрастная) и др.

Изучив состав и структуру основного капитала, можно прийти к выводу, что используется он в производстве множество раз, при этом подвергаясь износу. Износ, выраженный в денежной форме, называют амортизацией. Эта величина включается в стоимость произведенной продукции. Основные понятия при расчете амортизации – первоначальная стоимость и норма амортизации. При этом в бухгалтерском и налоговом учете способы расчета амортизации могут различаться.

И в том и в другом виде учета существует линейный способ расчета амортизации, который на практике чаще всего используется. Расчет ведется по формуле А = Пс * На, где Пс – первоначальная стоимость объекта, а На – норма амортизационных отчислений. При этом На = 1/n * 100%, где n – число месяцев полезного использования объекта, определяемое по утвержденному Правительством Классификатору (Пост. №1 от 1/01/02 г.).

Кроме этого способа:

• в НУ используют нелинейный (только для отдельных групп объектов, в соответствии со ст. 259.2 НК РФ, п. 5);
• в БУ применяют способ уменьшаемого остатка пропорционально сроку полезного использования, пропорционально объему продукции (ПБУ 6/01 п. 18).

Могут применяться ускоряющие амортизацию коэффициенты.

Собственники основного капитала стремятся к тому, чтобы его стоимость окупалась до момента износа физического (фактическая непригодность для дальнейшего использования, утрата полезных свойств) либо морального, стоимостного (утрата стоимости в связи с прогрессом, созданием новейшего оборудования).

Технический прогресс приводит к необходимости закреплять законодательно ускоренные способы и нормы амортизации оборудования, техники. Сокращаются сроки амортизации.

На заметку! Кроме термина «основной капитал» в учете используются как синонимы понятия «основные средства» и «основные фонды». Аналогично используют и термины «оборотный капитал», «оборотные средства».

Оборотный капитал

Оборотный капитал — это предметы труда, подвергающиеся воздействию в производственном процессе. Структура капитала также сильно зависит от отрасли, в которой он используется, принятой на предприятии технологической схемы производства и многих других факторов.

Само наименование «оборотный» говорит о том, что этот капитал в производстве используется единожды, при этом либо полностью утрачивают свою форму (топливо) либо изменяют ее (ткань в швейном производстве). Оборотный капитал может быть представлен сырьем и материалами, готовой продукцией, полуфабрикатами, незавершенной производством продукцией, тарой, денежными средствами и пр.

Чем быстрее оборачиваются такие капитальные средства, тем шире производственные возможности и, в конечном итоге, больше прибыль. Скорость оборачиваемости показывает коэффициент К = ВР/ОБС, где К — число оборотов в год, ВР – выручка от реализации за год, ОБС – остаток оборотных средств в среднем за год по балансу.

Оборотные активы разделяют на:

• оборотные фонды производства;
• фонды обращения.

К первым относят:

• сырье, материалы основные и вспомогательные, п/фабрикаты и комплектующие изделия, топливо и запчасти, тару, спецодежду, малоценные предметы – это производственные складские запасы;
• «незавершенку»; п/фабрикаты, запчасти, использующиеся для внутренних нужд предприятия, расходы будущих периодов (на освоение нового производства, на опытные образцы продукции – они спишутся на себестоимость в будущем) – это запасы непосредственно в производстве;

Ко вторым относят:

• деньги наличные и безналичные, в кассе, на счетах;
• инвестиции в ценные бумаги;
• дебиторскую задолженность;
• готовую продукцию на складе и отгруженную.

Анализируя представленную структуру в процентном отношении применительно к конкретному предприятию, получим структуру оборотного капитала. Кроме того, популярен анализ оборотного капитала по источникам формирования (собственный, заемный, привлеченный со стороны).

Давайте сравним

Рассмотрев столь подробно основной и оборотный капитал предприятия, мы можем сравнить их. Главное отличие основного капитала от оборотного заключается в нижеследующем.

Оборотный капитал (предметы труда):

• потребляются сразу, в одном цикле производства;
• теряют свою форму в процессе производства;
• их стоимость полностью входит в стоимость продукции.

Основной капитал (средства труда):

• употребляются в производстве многократно;
• натуральную форму теряют постепенно;
• стоимость «отдают» частями в стоимость продукции, при каждом новом производственном цикле.

Тезисно

• Основной и оборотный капитал предприятия вместе с трудовыми ресурсами составляют элементы производственного процесса. Важнейшие различия между основным и оборотным капиталами состоят в следующем: первый используется в производстве многократно, теряет свою форму постепенно и переносит стоимость на готовую продукцию так же постепенно; второй используется один раз, немедленно изменяет или теряет свою первоначальную форму, и стоимость его включается в стоимость продукции полностью.
• Структура того и другого вида капитала зависит от специфики производства, сектора рынка и других, значимых для конкретного предприятия, факторов. По отношению к оборотному капиталу стремятся к более быстрому его использованию, а основной капитал в условиях НТП требует более интенсивной амортизации. Окупить его стоимость собственник стремится еще до наступления физического и (или) морального износа.

Источник: assistentus.ru

Оборотный капитал: что это такое, формула, строка в балансе

В классической политэкономии оборотный капитал предприятия (ОК) считается одним из ключевых понятий. Вместе с основным он отражает определенные производственные отношения. Иногда его путают с другими похожими терминами, но часто это совершенно разные понятия. Например, оборотный капитал связан с оборотными активами, однако в расчете могут использоваться и другие показатели. Рассмотрим подробнее ОК и то, как и чем он отличается от других показателей.

Что такое оборотный капитал

Оборотный капитал – это финансовые средства, которые компания авансирует в производство для получения прибыли в ходе одного цикла или периода. Начинается этот цикл с приобретения сырья или оплаты труда для изготовления продукции, а завершается в момент поступления средств от реализации. Затем начинается новый цикл, и всё повторяется снова.

Говоря об оборотном капитале, важно отличать его от основного капитала компании. Основной капитал участвует в производственном процессе многократно, его стоимость переносится на продукцию в течение нескольких периодов частями. Он представляет собой денежную оценку основных фондов – средств труда, которые в течение длительного времени используются в неизменном виде. К ним относятся, например, машины, оборудование, транспорт и другие долгосрочные активы.

В экономике оборотный капитал – это всё, что вкладывается в производство однократно и на один цикл, а затем переносится на стоимость готовой продукции полностью. Например, оборотный капитал включает в себя деньги, материалы, дебиторскую задолженность и другие текущие активы. Он обеспечивает стабильный производственный процесс и должен находиться в постоянном движении. Затраченный на производство продукции ОК включается целиком в ее стоимость.

Таким образом, основной капитал и оборотный капитал – понятия разные, но взаимосвязанные между собой. Без основного капитала предприятие не имело бы производственных мощностей, а без оборотного – на них было бы нечего обрабатывать.

Состав и структура оборотного капитала

В расчете оборотного капитала используются две части баланса предприятия – это активы и обязательства.

Активы

Для предприятия активы – это результаты экономической деятельности, которые в перспективе должны приносить финансовые выгоды. В зависимости от срока обращения они делятся на долгосрочные (внеоборотные) и краткосрочные (оборотные). Это то, что принадлежит компании и чем она может распоряжаться.

В расчете ОК учитываются именно оборотные активы. Соответственно, к оборотному капиталу относятся:

1. Финансовые активы – это денежные средства, их эквиваленты и краткосрочные финансовые вложения. Эта часть считается наиболее подвижной – деньги авансируются в производство через закупку всего необходимого для процесса, а финансовые вложения, как правило, достаточно ликвидны, чтобы их можно было превратить в деньги без лишних проблем (например, снять деньги с депозита или продать облигации).
2. Материальные запасы включают в себя готовую и пока не проданную продукцию, материалы, сырье, запчасти, топливо, незавершенное производство, товары для дальнейшей перепродажи и другие виды.
3. Дебиторская задолженность – это еще не перечисленные средства контрагентов за приобретенные товары или услуги, а также оплаченные, но еще не полученные организацией сырье и товары.

Всё это и составляет собой основу оборотного капитала организации. Оборотные активы имеют срок обращения меньше года и используются в производственном процессе сразу. Внеоборотные активы, в свою очередь, формируются за счет не оборотного, а основного капитала.

Источник: vestibank.ru

Расчет показателя чистого оборотного капитала

Чистый оборотный капитал (ЧОК) является показателем, который рассчитывается для того, чтобы можно было узнать возможности организации ликвидировать свои краткосрочные долги (не более 1 года). С помощью этого показателя можно высчитать подушку безопасности компании или предприятия. Прочитав эту статью, вы узнаете, что такое чистый оборотный капитал и в чем его смысл для предприятия.

Если этот показатель ниже нуля, это означает, что предприятие потеряло свою платежеспособность. Если показатель на низком уровне, то это является признаком приближающегося банкротства. Если значение оборотного капитала находится в излишке, то значит ресурсы используются неэффективно.

Финансовое положение компании стабильно, если у нее имеется подушка безопасности в форме оборотного капитала. Его плюсовое значение — главный показатель финансовой уверенности фирмы, а также ее платежеспособности и ликвидности.

Общие сведения

СПРАВКА! ЧОК в балансе является финансовым показателем, представляющим собой отличие оборотных активов от текущих обязательств. Данная часть оборотных активов формируется за счет долгосрочных источников денежных вливаний.

Составляющие формулы расчета ЧОК:

1. Текущие активы — это доля баланса, которую организация собирается в течение года превратить в наличность. Они состоят из краткосрочной дебиторской задолженности, товарно-материальных запасов, НДС по приобретенным товарам, денег и краткосрочных финансовых вложений.
2. Текущие обязательства — это долги, которые предприятие выплатит за краткосрочный период, то есть в течение года. Они состоят из задолженности по оплате труда, долгов перед поставщиками ресурсов, непогашенных обязательств перед бюджетом и фондами вне бюджета, краткосрочных займов, процентных выплат по займам на долгий срок, доходов будущих периодов, резервов на предстоящие расходы.

В ситуации, если предприятию понадобится одновременно заплатить по всем своим краткосрочным задолженностям, у нее еще будет чистый оборотный капитал.

СПРАВКА! Даже в случае поступивших требований от всех кредиторов о погашении текущих задолженностей, компания должна продолжить свое нормальное функционирование без угрозы банкротства.

Как рассчитать чистый оборотный капитал

Формула

Для этого нужно вычесть от показателя текущих активов показатель текущих обязательств на конкретную дату.

1. ЧОК = ОА — ТО, где
2. ОА — оборотные активы,
3. ТО — текущие обязательства.

Значение ЧОК в норме

Чистый оборотный капитал организации представляет собой основной критерий финансовой стабильности компании в любой сфере. Но факт в том, что важна не только имеющаяся разница между оборотными активами и оборотными обязательствами, но и ее размер.

ОБРАТИТЕ ВНИМАНИЕ! Наиболее благоприятный размер ЧОК зависит от особенностей деятельности организации — сферы и масштабов. Нужда в ЧОК определяется тем, какой размер средств нужен, чтобы поддерживать нормальное функционирование предприятия.

Если ЧОК больше необходимой величины, то организация неэффективно тратит свои запасы. Она затоварена и имеет большую дебиторскую задолженность, а также не использует возможность прибыльного вложения денег.

Если же ЧОК меньше оптимального значения, то возникает угроза финансовой неустойчивости организации.

Если значение коэффициента меньше нуля, то предприятие потеряло свою способность платить.

СПРАВКА! Если величина оборотного капитала больше нуля, то предприятие финансово устойчиво и способно отвечать по своим краткосрочным обязательствам, то есть она кредитоспособна и ликвидна.

Примеры расчета

Чтобы понять значение показателя в балансе своими словами и на практике, необходимо воспользоваться примерами.

Расчет ЧОК для компании «Успех», тыс.руб.

Из таблицы можно сделать выводы, что размер рабочего капитала вырос в 2018 году. Желание организации в будущем году плодотворно обращаться со своими ресурсами привело к ухудшению ее платежеспособности. В перспективе на короткий срок компании грозит невозможност покрытия своих текущих обязательств. Изменение показателя в 2016 году говорит о том, что компания «Успех» потеряла свою подушку безопасности.

Рассмотрим еще один пример — для «Автоваз», млн. руб.

Из таблицы становится понятно, что показатель увеличивается, а значит увеличивается и финансовая уверенность компании, а также его возможность платить по своим обязательства в краткосрочном периоде.

Изменения показателя, который рассчитан на основании данных бухгалтерии «Автоваз» за 2018 и 2023 годы, указывает на его увеличение. Учитывая, что рассматриваемое предприятие довольно крупное, соответственно требующее большого количества ресурсов для работоспособности проекта, это является очень благоприятной тенденцией.

Правильное управление оборотным капиталом

• длинный срок, оборотными активами и обязательствами;
• — повышение эффективности вложений в каждый текущий актив и структуру пассивов баланса;
• — сохранение ликвидности организации и наблюдение за денежными потоками.

Каждая компания определяет для себя наилучший размер ЧОК и по нему подводить размер текущих активов и обязательств. Именно таким образом можно сохранить свою платежеспособность и рентабельность на должном уровне.

Источник: onlineserviceip.ru