Доля заемного капитала в балансе строка

Содержание

К числу пассивов, не учитываемых при определении величины стоимости чистых активов, относятся:

C. Доходы будущих периодов

Абсолютная устойчивость финансового состояния – это:

A. Когда источниками покрытия затрат являются собственные оборотные средства

Показатель рентабельности характеризует:

A. Результативность деятельности предприятия

Экономическая эффективность деятельности организации характеризуется:

B. Рентабельностью капитала

Финансовый леверидж – это:

B. Отношение заемного капитала к собственному капиталу

Коэффициент финансовой автономии (независимости) – это:

A. Удельный вес собственного капитала в общей сумме капитала

Рентабельность продаж определяется отношением:

B. Чистой прибыли к сумме полученной выручки

Абсолютно ликвидными активами являются:

B. Денежные средства, денежные эквиваленты и краткосрочные финансовые вложения

Выберите группу абсолютных показателей, характеризующих деловую активность организации.

Собственный капитал Уставный капитал Расчеты с учредителями

A. Выручка от продаж, чистая прибыль, среднегодовая стоимость капитала, среднегодовая стоимость основных производственных фондов

Предприятие считается платежеспособным и обладает ликвидностью, если:

B. У него нет просроченной кредиторской задолженности и достаточно денежных средств для текущей деятельности

Коэффициент срочной ликвидности определяется отношением:

A. Денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам

По данным финансовой отчетности организации в бухгалтерском балансе отражены следующие показатели:

Денежные средства и денежные эквиваленты – 800 тыс. руб.,

Краткосрочные финансовые вложения – 100 тыс. руб.,

Запасы – 300 тыс. руб.,

Краткосрочные обязательства организации – 3000 тыс. руб.

Рассчитайте коэффициент абсолютной ликвидности.

A. 0,3

По данным финансовой отчетности организации в бухгалтерском балансе отражены следующие показатели:

Оборотные средства – 2000 тыс. руб., в т.ч.

Денежные средства и денежные эквиваленты – 900 тыс. руб.,

Краткосрочные финансовые вложения – 100 тыс. руб.,

Запасы – 300 тыс. руб.,

Дебиторская задолженность – 700 тыс. руб.;

Краткосрочные обязательства организации – 800 тыс. руб.

Рассчитайте коэффициент текущей ликвидности.

B. 2,5

По данным финансовой отчетности организации в бухгалтерском балансе отражены следующие показатели:

Оборотные средства – 2000 тыс. руб., в т.ч.

Денежные средства и денежные эквиваленты – 900 тыс. руб.,

Краткосрочные финансовые вложения – 100 тыс. руб.,

Запасы – 300 тыс. руб.,

Дебиторская задолженность – 700 тыс. руб.;

Краткосрочные обязательства организации – 2000 тыс. руб.

Рассчитайте коэффициент срочной ликвидности.

A. 0,85

Организация имеет на отчетную дату следующие показатели бухгалтерского баланса:

1. Внеоборотные активы – 2000 тыс. руб.;

2. Оборотные активы – 3000 тыс. руб., в т.ч.

Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал – 100 тыс. руб.;

3. Капитал и резервы – 1000 тыс. руб., в т.ч.

Уставный капитал – 500 тыс. руб.;

4. Долгосрочные пассивы – 500 тыс. руб.;

5. Краткосрочные пассивы – 3500 тыс. руб., в т.ч.

Задолженность перед банком – 1000 тыс. руб.,

Задолженность перед учредителями по дивидендам – 200 тыс. руб.,

Доходы будущих периодов – 300 тыс. руб.

Величина чистых активов организации в соответствии с законодательством:

B. 1200 тыс. руб.

В соответствии с Планом счетов для некредитных финансовых организаций операции в иностранной валюте, совершаемые некредитными финансовыми организациями, отражаются в бухгалтерском балансе:

A. Только в рублях

Образование в учете некредитной финансовой организации дебетового сальдо по пассивному счету или кредитового по активному счету:

A. Не допускается

Промежуточная бухгалтерская (финансовая) отчетность некредитной финансовой организации (НФО) включает:

Понравилась статья? Добавь ее в закладку (CTRL+D) и не забудь поделиться с друзьями:

Самое популярное на сайте:

Отбор проб (общие положения). Методы отбора проб Отбор проб продуктов и сырья призван при оптимальных затратах времени и средств обеспечить представительность проб.
ШИФРОВАНИЕ ЦИФРАМИ При шифровании методом подстановки, буквы исходного текста могут заменяться на геометрические фигуры, фигурки людей, животных, любые.
Понятие «труд», характерные свойства труда и его виды Труд – это целенаправленная трудовая деятельность человека в процессе общественного производства.
Гражданская война и интервенция (кратко) Гражданская война началась в октябре 1917 г. и закончилась разгромом белой армии на Дальнем Востоке осенью 1922 г. В течение этого.
Индивидуальная образовательная траектория (маршрут). Одной из задач современной школы является развитие личности и поддержка индивидуальности школьника.

Источник: studopedia.ru

Структура пассивов (доля в итоге баланса), в процентах

Структура пассивов (Structure of liabilities) — соотношение долей различных видов обязательств и собственных средств в общей сумме пассивов предприятия.

Пассивы — это источники собственных и заемных средств, вложенных в имущество организации.

Статьи пассива баланса группируются по степени погашения обязательств.

Пассивы делятся на собственный капитал и внешние обязательства.

В состав собственного капитала входят:

уставный капитал;
добавочный капитал;
резервный капитал;
нераспределенная прибыль.

Внешние обязательства делятся:

на долгосрочные (займы и кредиты, подлежащие погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты);
краткосрочные (займы и кредиты, подлежащие погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты, кредиторская задолженность, доходы будущих периодов, задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов, резервы предстоящих расходов и др.).

Анализ состава и структуры пассива баланса позволяет установить виды, структуру и специфику источников финансирования.

В процессе последующего анализа необходимо более детально изучить динамику и структуру собственного и заемного капитала, выяснить причины изменения отдельных слагаемых и дать оценку этим изменениям за отчетный период.

Статья баланса	код строки	2011	2012	2013	Изменение доли в итоге баланса, %
III. Капитал и резервы
Уставный капитал	1310	Поделить строку 1310 на строку 1700 и умножить на 100	Поделить строку 1310 на строку 1700 и умножить на 100	И так далее
Собственные акции, выкупленные у акционеров	1320	Поделить строку 1320 на строку 1700 и умножить на 100	И так далее
Переоценка внеоборотных активов	1340	И так далее
Добавочный капитал	1350
Резервный капитал	1360
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370
Итого по разделу III	1300
IV. Долгосрочные обязательства
Заемные средства	1410
Отложенные налоговые обязательства	1420
Резервы под условные обязательства	1430
Прочие долгосрочные пассивы	1450
Итого по разделу IV	1400
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	1510
Кредиторская задолженность	1520
Доходы будущих периодов	1530
Резервы предстоящих расходов и платежей	1540
Прочие краткосрочные пассивы	1550
Итого по разделу V	1500
Баланс	1700

Анализ структуры собственных и заемных средств необходим для оценки рациональности формирования источников финансирования организации, определения ее рыночной устойчивости. Это очень важно при выработке стратегии организации.

Оценка структуры источников проводится как собственниками организации, так и потенциальными инвесторами, банками и т.д. Для потенциального инвестора, кредиторов предпочтительнее большая доля собственного капитала в сумме пассивов. Собственники заинтересованы в привлечении заемных средств, если рентабельность активов выше средней процентной ставки за пользование кредитами.

От того, насколько оптимально соотношение собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение организации.

Изучение структуры пассива баланса позволяет установить одну из возможных причин финансовой неустойчивости организации, что может привести к ее неплатежеспособности. Такой причиной может быть высокая доля заемных средств (свыше 50%) в структуре источников финансирования хозяйственной деятельности. Вместе с тем увеличение доли собственных источников в валюте пассива баланса свидетельствует об усилении финансовой устойчивости и независимости организации от заемных и привлеченных средств. При этом наличие нераспределенной прибыли может рассматриваться как источник пополнения оборотных средств.

Однако те организации, которые в своей деятельности ориентируются только на собственные источники, ограничивают деловую активность, снижают конкурентоспособность, и доходность таких организаций, как правило, невысока.

Важно оценить, куда вкладываются собственные и заемные средства — во внеоборотные активы или в оборотные. Больший удельный вес собственного капитала в составе совокупных пассивов должен соответствовать более высокому удельному весу внеоборотных активов в составе имущества. Собственный капитал, краткосрочные кредиты банков, кредиторская задолженность являются основными источниками формирования оборотных активов организации.

Финансовый анализ:

Финансовый анализ бюджетных организаций онлайн бесплатно: государственных (муниципальных) учреждений и федеральных… Это новый бесплатный сервис анализа с учётом изменений в отчётности за 2019 год и далее. Для более ранней отчётности анализ здесь: анализ данных бюджетной организации…
Анализ финансового состояния предприятия Здравствуйте. На этой странице находится обновлённый сервис для бесплатного анализа финансового состояния предприятия онлайн. В 2019-2020 изменились некоторые строки в отчёте о финансовых результатах, поэтому…
Анализ банкротства предприятия Здравствуйте, мой уважаемый читатель. Данный сервис позволяет выполнить анализ банкротства предприятия по ряду популярных моделей оценки риска банкротства, а также используя некоторые показатели из нормативно-правовых…

Александр Крылов

Старший преподаватель ЧГУ и СПбГИЭУ «Инжэкон» в 2004-2011 годах. Специализируюсь на финансовом состоянии организаций: коммерческих организаций, банков, бюджетных учреждений. Помогаю с подготовкой ВКР по экономике.

Источник: anfin.ru

Использование собственного и заемного капитала: система показателей оценки эффективности

В зависимости от срока действия обязательства, капитал бывает двух видов:

долгосрочный
— это заемные средства, привлеченные на год и более;
краткосрочный
— это ЗК, обязательства по которому должны быть погашены в течение одного года.

В зависимости от формы ЗК, можно выделить следующие его подвиды:

Капитал в денежной форме и их эквивалентах;
Капитал в натуральной форме;
Лизинг основных средств.

Рис. 1. Заемный капитал

Рис. 1. Заемный капитал По обеспечению обязательства бывают:

Обеспеченные
— это кредиты и займы, выданные под залог имущества;
Необеспеченные
— это средства, полученные от кредитора без внесения залогов.

По характеру вознаграждения кредитора ЗК может быть:

С плавающей ставкой
— в данном случае условия контракта меняются;
С постоянной ставкой
— платежи не меняются в течение всего срока действия договора;
С нулевой ставкой
— это беспроцентные кредиты.

Особенности долгосрочной кредиторской задолженности

Могут ухудшаться отношения с организациями-партнерами и налоговыми органами, что может поставить организацию буквально на грань выживания. Среди заемных средств особое место занимает долгосрочная кредиторская задолженность. Долгосрочная кредиторская задолженность (КЗ) – обязательства организации по отношению к другим субъектам хозяйствования, превышающие срок в размере одного года.

Чтобы уметь успешно управлять долгами компании следует определить их оптимальное соотношение к собственным оборотным средствам и разработать систему отношений с кредиторами, позволяющую максимально выгодное использование чужих средств.

С одной стороны, получается, что долгосрочная КЗ – это часть, доля имущества, принадлежащая предприятию на законных основаниях, переданная ей кредитором на основании соглашения, с другой стороны – это долг, выступающий объектом создаваемых обязательственных правоотношений.

Учитывая механизмы инфляции можно заметить, что использование долгосрочной задолженности в финансовой деятельности фирмы бывает полезным, так как фактическая стоимость денег в момент получения существенно отличается от стоимости средств на момент оплаты.

Источники заемного капитала

Капитал от внешних источников может привлекаться организацией как в кредитной, так и в эмиссионной формах. В первом случае основными и самыми популярными источниками увеличения ЗК выступают кредиты, лизинг и коммерческий кредит, а во второй ситуации главной составляющей этих средств являются облигационные займы.

Банковские кредиты

Самая популярная форма привлечения заемного капитала — это банковский кредит. В данном случае компания обращается в кредитное учреждение, вносит залог и обязуется погашать не только основное “тело” кредита, но и проценты. Главные преимущества этого подхода:

У крупных банков разветвленная сеть филиалов, благодаря чему доступ к капиталу можно получить в любом регионе;
Условия кредитных договоров в основной массе стандартизированы;
К настоящему моменту накопилась большая юридическая практика, поэтому споры между банками и предпринимателями быстро решаются в суде.

Недостатки банковского кредитования для организаций:

Для получения капитала на выгодных условиях необходимо иметь хорошую кредитную историю, либо придется внести крупный залог, который зачастую в несколько раз превышает величину самого кредита;
В последние годы банки РФ стараются избегать небольших компаний и начинающих предпринимателей из-за чрезмерного регулирования со стороны Центробанка;
Процентные ставки по кредитам в России по-прежнему высоки и зачастую не покрываются рентабельностью бизнеса.

Рис. 2. Виды заемного капитала

Лизинг

Одной из форм долгосрочного финансирования является лизинг. Так называется аренда объектов основных средств с правом их дальнейшего выкупа у лизингодателя, то есть фактического собственника имущества. Главный плюс лизинга состоит в том, что компании, предоставляющие подобные услуги, не так ограничены в действиях, как банки. Это значит, что предприниматель и лизингодатель могут заключить договор на взаимовыгодных условиях.

Важно! Лизинг имеет и существенный недостаток. К фирме не переходят права собственности на оборудование, а это значит, что при использовании нелинейных методов амортизации все выгоды достаются лизингодателю.

Справедливости ради заметим, что однозначно сказать, какой вариант финансирования (кредит или лизинг) получается дороже для организации, довольно сложно, поскольку многое зависит от региона.

Коммерческий кредит

Самой распространенной формой заемного капитала считается коммерческий кредит. В общем случае под этим термином понимается факт отсрочки платежа по заключенным контрактам. Например, если фирма купила у своего поставщика товар стоимостью 1 млн руб., но в договоре отмечено, что оплата должна поступить в течение 90 дней, можно говорить о предоставлении покупателю коммерческого кредита, поскольку он все это время будет свободно использовать оборотные средства. В бухгалтерском балансе информация о коммерческих кредитах отражается как кредиторская задолженность.
Рис. 3. Система финансового управления заемным капиталом

Для чего нужно рассчитывать Р ЗК?

Рентабельность заемного капитала рассчитывают для того, чтобы:

понять, насколько эффективно тратятся активы;
сформировать кредитную политику предприятия;
суметь грамотно перераспределить источники поступлений;
спрогнозировать будущую прибыль;
понять зависимость компании от кредиторов и сократить рычаги их влияния;
оценить, насколько целесообразно привлекать деньги.

Это важный показатель, который может определить стратегию развития бизнеса. Он показывает, насколько необходимы кредитные средства для функционирования предприятия и его роста.

Наиболее распространенные источники формирования заемных средств:

банки (кредитование, факторинг, вексельные операции);
лизинговые компании (аренда имущества с правом последующего выкупа);
другие предприятия (взаиморасчеты, товарные кредиты);
государство (налоговые льготы и отсрочки);
инвестиционные фонды (факторинг, операции с векселями).

Привлечение ссуд и кредитов выгодно, поскольку это самый простой и дешевый способ увеличить объемы производства и продаж. Проценты за его использование записывают в себестоимость готовой продукции, тем самым сокращая налогооблагаемую базу. Однако нецелесообразное привлечение и использование привлеченных средств может негативно сказаться на деятельности компании и повлечь финансовые риски.

Цели привлечения заемного капитала

Организации привлекают ЗК в том случае, если им не хватает собственных средств. Исключением из этого правила является лишь коммерческий кредит, который обычно возникает естественным образом в процессе практически любой деятельности. Чаще всего заемные средства используются для:

Приобретения основных средств в случае расширения производственной деятельности;
Пополнения оборотных средств для быстрого увеличения объема продаж;
Закрытия кассового разрыва или задолженности перед персоналом.

Выводы

В целом компании, использующие дополнительные ресурсы, находятся в более выигрышном положении, нежели предприятия, опирающиеся только на собственный капитал. Несмотря на платность заемных средств, их использование обеспечивает рост рентабельности. Однако экономический эффект от получения кредита следует сравнивать с потенциальной прибылью.

Современные условия хозяйствования характеризуются желанием многих фирм преодолеть кризисные явления и выработать удачные перспективы развития долговой политики, так как заимствование средств является частью хозяйствующей деятельности любой компании, позволяющей поддерживать структуру капитала, финансовое состояние и кредитоспособность. Необходимым элементом такой политики является обеспечение информационной базой по определению потребности в привлечении заемных источников с необходимостью поддерживать финансовую гибкость компании и диверсифицировать источники финансирования.

Выполнение таких задач возможно только при условии обеспечения предприятия учетно-аналитической базой, позволяющей фиксировать хозяйственную деятельность компании, связанную с долговыми обязательствами, отражающей расходы по привлечению долговых источников.

Бухгалтерский учет заемного капитала

Планом счетов предусмотрено два основных синтетических счета для отражения операций с кредитными заемными средствами

Первый — 66 “Расчеты по краткосрочным кредитам и займам
”. Как следует из названия, на нем отражается движение капитала со сроком погашения до года.
Второй — 67 “Расчеты по долгосрочным кредитам и займам
”. На этом счете ведется учет операций по обязательствам, полное погашение которых наступит не ранее 1 года.

Если речь идет про кредиторскую задолженность или долги перед бюджетом, которые также можно условно отнести к “коммерческому кредиту”, во внимание следует принять счета:

60 “Учет расчетов с поставщиками и подрядчиками”
68 “Расчеты по налогам и сборам”
69 “Расчеты по социальному страхованию и обеспечению”

Кроме этого, в исключительных случаях информация о ЗК может аккумулироваться на счете 77 “Отложенные налоговые обязательства”. Данная величина возникает из-за расхождений в бухгалтерском и налоговом учете. В балансе сведения о ЗК входят в разделы IV и V. Все соответствующие элементы и статьи представлены в таблице 1.
Таблица 1. Часть баланса, где собирается информация о заемном капитале

Анализ использования заемного капитала Для оценки эффективности коммерческой деятельности и ее финансовой устойчивости принято использовать несколько информативных показателей. Самый простой из них — коэффициент оборачиваемости ЗК (Коб). Он определяется по формуле:

Коб = В/ЗКср, где:

В — выручка фирмы за исследуемый период
ЗКср- средняя величина ЗК за период

Например, если требуется посчитать ЗКср за год (то есть нужно найти среднегодовую величину), для этого придется сначала сложить строки баланса “Итого по разделу IV” и “Итого по разделу V” на начало и конец года соответственно, а затем просто усреднить их, поделив на 2.

Важно! Коэффициент оборачиваемости показывает, как интенсивно организация использует привлеченные со стороны средства. Чем он выше, тем лучше, но нужно понимать, что в коммерции он всегда будет намного больше, чем в производстве.

С упомянутым только что коэффициентом тесно связан показатель оборачиваемости ЗК (Об), который измеряется в днях. Его можно определить через следующее соотношение:
Об = 365/ЗКср

Он характеризует, за сколько дней в среднем заемный капитал совершает один полный оборот. Следующая по важности характеристика — это коэффициент соотношения собственного (СК) и заемного капитала:

Ксоот = СК/ЗК

Общепринятые нормы в данном случае отсутствуют, но считается, что Ксоот не должен быть меньше 0,5. Если коэффициент не превышает эту планку, предприятие слишком закредитовано, и в случае неблагоприятного стечения обстоятельств может не рассчитаться по обязательствам. Оптимальное значение Ксоот равно единице. При таком соотношении СК и ЗК обеспечивается достаточная финансовая устойчивость. При этом организация в полной мере использует преимущества, которые несет в себе заемный капитал. При анализе хозяйственной деятельности часто еще используется схожий с предыдущим показателем — коэффициент финансовой зависимости (Кзав):

Кзав = ЗК/(СК+ЗК)
В принципе, он позволяет сделать такие же выводы, как и в случае с Ксоот. То есть если Кзав получается слишком большой, менеджмент должен задуматься, почему финансовая устойчивость ухудшается, и разработать план по ее повышению. Подводя итог, заметим, что заемные средства могут как помочь предпринимателю расширить свою деятельность, так и способны уничтожить его предприятие. Поэтому целесообразность их привлечения необходимо оценивать, исходя из самого неблагоприятного сценария развития событий. Рекомендуем вам также просмотреть видео с лекцией по этой теме.

Особенности отображения краткосрочных обязательств

Для переноса в баланс сальдо по строчке 1510 высчитывается сумма остатков по счетам 66 и 67. Суммирование возникает при переводе долгосрочной задолженности в краткосрочную, если до возврата тела займа остается менее года. Возникает вопрос о том, как правильно учитывать такие суммы.

Сумма, показанная по этим строкам в балансе может быть структурирована путем расшифровки отдельных показателей — будут дополнительно прописаны строки:

14101 — например “кредит Сбербанка“;
14102;
14103;

которые прописываются по видам кредитов или займов.

Расходы, возникающие по обслуживанию краткосрочных кредитов и займов аналогичны расходам по обслуживанию долгосрочных.

Начисленные, но не уплаченные проценты по долгосрочным займам сроком до 12 месяцев учитываются в составе краткосрочных и отражаются в сальдо по строке 1510 (возможна отдельная запись).

Информационность строки 1510 аналогична требованиям к информационности записи 1410 баланса.

Выводы

Привлечение недостающих денежных ресурсов в деятельность предприятий и организаций бывает необходимым по различным причинам. Как правило, это расширение деятельности, временная нехватка финансирования.

Ресурсы, которые привлекло хозяйственное учреждение на условиях возврата по окончании оговоренного срока возвращаются владельцам. В финансах различают три вида таких ресурсов — кредиты, займы, целевое финансирование. Срок предоставления кредитов и займов может различаться по длительности. Средства, предоставленные кредиторами длительностью до 365 дней, считаются краткосрочными.В финансах различают три вида таких ресурсов:

Кредиты;
Займы;
Целевое финансирование.

Tags: актив, баланс, бухгалтер, заемный, заемный капитал, капитал, коэффициент, кредит, налог, приказ, прирост, расход, списание, формула

Источник: hihankis.ru