В целях достоверной оценки ликвидности активов надо иметь в виду что не все активы ликвидны в равной мере, с учетом этого говорят о структуре активов. Активы предприятия в зависимости от степени ликвидности (скорости превращения в денежные средства) делятся на 4 группы, которые обозначаются А1, А2, А3, А4.
Группа А1 структуры активов
Наиболее ликвидные активы с минимальным сроком превращения в деньги. К ним относятся: наличные деньги в кассе и средства на расчетных счетах, которые могут быть использованы для выполнения текущих расчетов немедленно. В эту группу также включают краткосрочные финансовые вложения.
Группа А2 структуры активов
Быстро реализуемые активы, для обращения которых в наличные средства требуется определенное время. В эту группу включается дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.
Группа А3 структуры активов
Медленно реализуемые активы. Наименее ликвидные активы — это запасы, дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, и прочие оборотные активы.
Ликвидность — это что такое простыми словами + примеры ликвидности акции, облигации, денег банка
Группа А4 структуры активов
Труднореализуемые активы. Активы, которые предназначены для использования в хозяйственной деятельности в течение продолжительного времени. В эту группу включаются статьи раздела I актива баланса «Внеоборотные активы».
Пассивы предприятия аналогичным образом группируются в четыре группы П1, П2, П3, П4, по срокам их оплаты. При хорошей струкуре активов и пассивов выполняются соотношения:
А1 ≥ П1
А2 ≥ П2
А3 ≥ П3
А4 ≤ П4
По теме страницы
Карта сайта — Подробное оглавление сайта.
| Сохраните адрес сайта и контакты |
| Сохраните адрес сайта и контакты |
Разработка
Excel и Google таблиц
Условия тут >>>
Избавьтесь от утомительных
расчетов с помощью
этих Excel-таблиц >>>
- Платежный календарь
- Расчет себестоимости
- Расчет инвестиционных проектов
- Финансовый анализ
- Точка безубыточности. Рентабельность продаж
Посмотрите подробнее…
Таблицы отдельно
Платежный календарь. График и прогноз платежей и поступлений
- Платежные Календари на месяц, 3 месяца и год
- Деб.и Кред. задолженность
- Отсрочка, просроченные, с наступающим сроком
- Контроль оплаты
- Расчет ожидаемого остатка
- Кассовый разрыв
Посмотрите подробнее…
Реестр договоров. Контроль выполнения, контроль оплат
- Список (реестр) договоров
- График платежей
- Суммарные показатели:
- Сумма договоров
- Оплачено
- Не оплачено
- Просроченные
Посмотрите подробнее…
Платежеспособность и ликвидность предприятия. Обновлено 14.03.2017
Расчет себестоимости продукции (услуг)
- Себестоимость
- Рентабельность
- Маржинальный анализ
- Точка безубыточности
- Расходы в 10 валютах
Посмотрите подробнее…
Расчет инвестиционных проектов
- Дисконтир. потоки
- WACC, NPV, IRR, ROI, PI
- Срок окупаемости
- Устойчивость проекта
- Расчет и Сравнение семи проектов
Посмотрите подробнее…
Финансовый анализ МСФО
- Вертикальный и горизонтальный Анализ баланса и P>>
Источник: www.finances-analysis.ru
Задание 5
По данным бухгалтерского баланса сгруппируем активы по степени их ликвидности и пассивы по срочности оплаты (таблица 9). В таблице 10 рассчитаем показатели оценки ликвидности баланса и спрогнозируем ожидаемое состояние платежеспособности. Таблица 9
Группировка активов по степени их ликвидности и пассивов по срочности их оплаты
Показатель Строка баланса Сумма, тыс. руб. Изменение (+, -) 201Х-1 201X АКТИВЫ А-1: Наиболее ликвидные активы 1240+1250 7080 17192 10112 А-2: Быстро реализуемые активы 1230 2074 2199 125 А-3: Медленно реализуемые активы 1210 + 1220 + 1260 52 188 136 А-4: Трудно реализуемые активы 1100 3679 5073 1394 Баланс 12885 24653 11768 ПАССИВЫ П-1: Наиболее срочные обязательства 1520 3185 5457 2272 П-2: Краткосрочные обязательства 1510 + 1550 3300 600 -2700 П-3: Долгосрочные обязательства 1400 + 1530 + 1540 1305 1305 П-4: Собственные средства 1300 6400 17291 10891 Баланс 12885 24653 11768 А1 = Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения = 16111+1081 = 17192 Баланс считается абсолютно ликвидным, а предприятие платежеспособным, если имеет место следующее соотношение групп актива и пассива баланса: А1 ≥ П1 А2 ≥ П2 А3 ≥ П3 А4 ≤ П4 где: А1 – наиболее ликвидные активы (денежные средства, краткосрочные финансовые вложения); А2 – быстро реализуемые активы (краткосрочная дебиторская задолженность); А3 – медленно реализуемые активы (запасы; налог на добавленную стоимость; долгосрочная дебиторская задолженность; прочие оборотные активы); А4 – трудно реализуемые активы (внеоборотные активы); П1 – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность); П2 – краткосрочные пассивы (краткосрочные заемные средства, задолженности участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы); П3 – среднесрочные и долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей); П4 – постоянные (устойчивые) пассивы (собственный капитал). Сопоставление показателей групп А1 и А2 с группами П1 и П2 позволяет определить текущую ликвидность предприятия, которая свидетельствует о платежеспособности (неплатежеспособности) организации в ближайший промежуток времени. Сравнение А3,А4 с группами П3,П4 отражает соотношение платежей и поступлений в относительно отдаленном будущем. По данным таблицы 2 определим платежеспособность анализируемого предприятия за 201X г.:
Активы по степени ликвидности Сумма Знак Пассивы по срочности оплаты Сумма А1 17193 ≥ П1 5457 А2 2199 ≥ П2 600 А3 188 ≤ П3 1305 А4 5073 ≤ П4 17291 Таким образом, первое неравенство соблюдается, т.е. организация способна погасить наиболее срочные обязательства за счет высоко ликвидных активов. В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, быстрореализуемых активов должно быть достаточно для покрытия краткосрочных обязательств, в то время как медленно реализуемых будет недостаточно для покрытия долгосрочных.
Последнее неравенство выполняется, т.е. величина собственного капитала больше стоимости труднореализуемых активов. Коэффициент текущей ликвидности выражает способность предприятия осуществлять свои расчеты по всем видам краткосрочных обязательств.
Коэффициент текущей ликвидности = Оборотные активы — Задолженность учредителей по взносам в уставный капитал / Краткосрочные обязательства Коэффициент критической ликвидности характеризует ожидаемую платежеспособность предприятия, равную средней продолжительности одного оборота дебиторской задолженности при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами. Коэффициент критической (промежуточной) ликвидности = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения + Краткосрочная дебиторская задолженность + Прочие оборотные активы / Краткосрочные обязательства Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какая часть краткосрочных заемных обязательств может быть при необходимости погашена немедленно. Коэффициент абсолютной ликвидности = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения / Краткосрочные обязательства Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности = (Кт.л. + 6/Т (Кт.л.1 – Кт.л.0)) / 2, где Т-отчетный период, мес. Таблица 10
Источник: studfile.net
Классификация активов по степени их ликвидности
Предварительный анализ ликвидности баланса предприятия удобнее проводить с помощью таблицы покрытия. В графы этой таблицы записываются данные на начало и конец отчетного периода по группам актива и пассива. Сопоставляя итоги этих групп, определяют абсолютные величины платежных излишков или недостатков на начало и конец отчетного периода.
Расчет абсолютных величин платежных излишков или недостатков
Группы
Покрытие (актив)
Обязательства (пассив)
Разность
(+ излишек, — недостаток)
Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняются условия:
А1 ≥ П1А2 ≥ П2А3 ≥ П3А4 ≤ П4
Однако следует отметить, что проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса является приближенным, более детальным является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.
Финансовые коэффициенты платежеспособности
Определение характера финансовой устойчивости организации
Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка степени независимости от заемных источников финансирования.
На практике следует соблюдать следующее простое соотношение:
Это самый простой и приближенный способ оценки финансовой устойчивости.
Обобщающим показателем финансовой независимости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов.
Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников.
1.Наличие собственных оборотных средств:
СОС = Капитал и резервы – Внеоборотные активы
СОС = (с.1300 – с. 1100)
2. Функционирующий капитал (наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов):
КФ = (Капитал и резервы + Долгосрочные обязательства) –Внеоборотные активы
КФ = ([с.1300 + с.1400] – с.1100)
3. Общая величина основных источников формирования запасов:
ИФЗ = [Капитал и резервы + Долгосрочные обязательства + Краткосрочные заёмные средства]- – Внеоборотные активы
ИФЗ = ([с.1300 + с.1400 + с.1510] – с.1100)
Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источников формирования.
1. Излишек ( + ) или недостаток ( – ) собственных оборотных средств:
Ф С = с.1300 – с.1100 – с.1210
2. Излишек ( + ) или недостаток ( – ) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов:
Ф Т = (с.1300 + с.1400) – с.1100 – с.1210
3. Излишек ( + ) или недостаток ( – ) общей величины основных источников для формирования запасов:
Ф О = (с.1300 + с.1400 + с.1510) – с.1100 – с.1210
С помощью этих показателей можно определить трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации:
Сводная таблица показателей по типам финансовых ситуаций
Показатели
Тип финансовой ситуации
Дата добавления: 2018-05-12 ; просмотров: 4388 ; Мы поможем в написании вашей работы!
Источник: studopedia.net