Что такое Денежные средства и их эквиваленты (CCE)?
Денежные средства и их эквиваленты относятся к строке баланса, в которой указывается стоимость активов компании, которые являются денежными средствами или могут быть немедленно конвертированы в денежные средства.Эквиваленты денежных средств включают банковские счета и рыночные ценные бумаги, которые представляют собой долговые ценные бумаги со сроком погашения менее 90 дней.1 Однако зачастую эквиваленты денежных средств не включают собственный капитал или пакеты акций, поскольку их стоимость может колебаться.
Примеры эквивалентов денежных средств включают коммерческие бумаги, казначейские векселя и краткосрочные государственные облигации со сроком погашения не более трех месяцев. Рыночные ценные бумаги и авуары денежного рынка считаются эквивалентами денежных средств, поскольку они ликвидны и не подвержены существенным колебаниям стоимости.
Общие сведения о денежных средствах и их эквивалентах (CCE)
Денежные средства и их эквиваленты — это группа активов, принадлежащих компании. Для простоты общая стоимость наличных денег включает предметы, схожие с наличными деньгами. Если у компании есть денежные средства или их эквиваленты, совокупность этих активов всегда отображается в верхней строке баланса. Это связано с тем, что денежные средства и их эквиваленты являются оборотными активами, то есть наиболее ликвидными из краткосрочных активов.
Нарастающие итоги в Microsoft Excel
Краткая справка
Компании со значительным объемом денежных средств и их эквивалентов могут положительно отразиться на своей способности выполнять свои краткосрочные долговые обязательства.
Ключевые моменты
- Денежные средства и их эквиваленты относятся к статье баланса, в которой указывается стоимость активов компании, которые являются денежными средствами или могут быть немедленно конвертированы в денежные средства.
- Эквиваленты денежных средств включают банковские счета и рыночные ценные бумаги, такие как коммерческие бумаги и краткосрочные государственные облигации.
- Эквиваленты денежных средств должны иметь срок погашения не более трех месяцев.
Типы денежных средств и их эквивалентов
Денежные средства и их эквиваленты помогают компаниям удовлетворить потребности в оборотном капитале, поскольку эти ликвидные активы используются для погашения текущих обязательств, которые представляют собой краткосрочные долги и векселя.
Наличные
Наличные — это деньги в форме валюты, которая включает в себя все купюры, монеты и денежные знаки. Депозит до востребования — это тип счета, с которого можно снимать средства в любое время без уведомления учреждения. Примеры депозитных счетов до востребования включают текущие счета и сберегательные счета. Все остатки на счетах до востребования на дату составления финансовой отчетности включены в итоговые суммы денежных средств.
Иностранная валюта
Компании, владеющие более чем одной валютой, могут столкнуться с валютным риском.Валюта из зарубежных стран должна быть переведена в валюту отчетности для целей финансовой отчетности.Конверсия должна обеспечивать результаты, сопоставимые с теми, которые были бы получены, если бы бизнес завершил операции с использованием только одной валюты.Убытки от курсовой разницы от девальвации иностранной валюты не отражаются с денежными средствами и их эквивалентами.Эти убытки отражаются в счете финансовой отчетности под названием «накопленный прочий совокупный доход».2
Что такое Отрицательное напряжение. Простыми словами с примерами.
Денежный эквивалент
Эквиваленты денежных средств — это инвестиции, которые можно легко конвертировать в денежные средства. Инвестиции должны быть краткосрочными, обычно с максимальной продолжительностью в три месяца или меньше. Если срок погашения инвестиции превышает три месяца, ее следует отнести к счету «Прочие инвестиции». Эквиваленты денежных средств должны быть высоколиквидными и легко продаваться на рынке. Покупатели этих инвестиций должны быть легко доступны.
Должны быть известны долларовые суммы эквивалентов денежных средств. Следовательно, все эквиваленты денежных средств должны иметь известную рыночную цену и не должны подвергаться колебаниям цен. Не следует ожидать, что стоимость эквивалентов денежных средств существенно изменится до погашения или погашения.
Депозитные сертификаты могут считаться эквивалентом денежных средств в зависимости от даты погашения. Привилегированные акции капитала могут считаться эквивалентом денежных средств, если они приобретены незадолго до даты погашения и не ожидается существенных колебаний стоимости.
Денежные средства и их эквиваленты не включают
Есть некоторые исключения для краткосрочных активов и оборотных активов, классифицируемых как денежные средства и их эквиваленты.
Кредитное обеспечение
Исключения могут существовать для краткосрочных долговых инструментов, таких как казначейские векселя, если они используются в качестве обеспечения для непогашенного кредита или кредитной линии. Об ограниченных казначейских векселях необходимо сообщать отдельно. Другими словами, не может быть никаких ограничений на конвертацию любых ценных бумаг, перечисленных в качестве денежных средств и их эквивалентов.
Инвентарь
Товарно-материальные запасы компании не считаются эквивалентом денежных средств, поскольку их нелегко конвертировать в наличные. Кроме того, стоимость запасов не гарантируется, а это означает, что нет уверенности в сумме, которая будет получена за ликвидацию запасов.
Источник: nesrakonk.ru
Может ли строка «денежные средства и их эквиваленты» иметь отрицательное значение в балансе?
Правильные ответы на вопрос СДО — «Может ли строка «денежные средства и их эквиваленты» иметь отрицательное значение в балансе?»:
Изменения в денежных средствах могут быть отрицательными в денежном потоке, что не относится к денежным средствам в конце отчетного периода, показанным в балансе
Да
Нет комментариев. Ваш будет первым!
Похожие вопросы
Может ли строка «денежные средства и их эквиваленты» иметь отрицательное значение в балансе?
Если операционные денежные средства — это отрицательное число, означает ли это, что компания убыточна?
Если операционные денежные средства — это отрицательное число, означает ли это, что компания убыточна?
НЕ НАШЛИ ОТВЕТОВ НА НУЖНУЮ ТЕМУ?
Ответы на темы «Час знаний» пополняются каждый день. Если вы не нашли ответы на необходимые темы, напишите нам и мы добавим интересующие вас темы. И это совершенно бесплатно.
Так же вы можете присылать ответы на пройденные вами темы.
Источник: xn——dlcjbck2devhic0k.xn--p1ai
Денежные средства и их эквиваленты | Примеры, список и основные отличия
Денежные средства и их эквиваленты, обычно отображаемые в виде строки в верхней части балансового актива, представляют собой набор активов, которые являются краткосрочными и высоколиквидными инвестициями, которые могут быть легко конвертированы в денежные средства и подвержены низкому риску изменения цены. Примеры которых включают наличные и бумажные деньги, казначейские векселя США, неотложные квитанции, фонды денежного рынка и т. Д.
Когда компания не использует остаток денежных средств, она может инвестировать свои деньги в ликвидные (легко продаваемые) ценные бумаги с очень низким уровнем риска, чтобы получать процентный доход. Поэтому очень ликвидные ценные бумаги иногда называют эквивалентами денежных средств .
Перечень денежных средств и эквивалентов денежных средств
- Эквиваленты денежных средств — это ценные бумаги (например, казначейские векселя США) со сроком действия не более 90 дней.
- Акции (инвестиции в акции) сюда не включаются, поскольку цены на акции колеблются ежедневно и могут привести к значительному риску.
- Привилегированные акции могут быть включены в течение трех месяцев с даты погашения.
Чем денежные эквиваленты отличаются от инвестиций?
- Денежные эквиваленты могут отличаться от краткосрочных вложений в владение недвижимостью. Денежные эквиваленты имеют срок погашения менее 3 месяцев, тогда как краткосрочные инвестиции подлежат погашению в течение 12 месяцев.
- Аналогичным образом, долгосрочные инвестиции имеют срок погашения более 12 месяцев и не классифицируются как эквиваленты денежных средств.
Почему фирмы держат наличные деньги?
Существуют разные причины, по которым фирма может захотеть сохранить разумный уровень CCE.
# 1 — Общая операционная стратегия
Большинство компаний стараются сохранить небольшую сумму денежных средств по сравнению с общим оборотом. Важно, чтобы у компании было достаточно денег, чтобы вести повседневные операции, не бегая то и дело в банк. Давайте посмотрим на пример Procter and Gamble —
источник: Yahoo Finance
- PG Cash = 8,558 миллиарда долларов
- Общие активы PG = 144,266 миллиардов долларов
- Денежные средства как% от общих активов = 8,558 / 144,266 ~ 6%
- Общий объем продаж PG в 2014 году = 83,062 доллара США.
- Денежные средства как% от общего объема продаж = 8,558 / 83,062 ~ 10,3%
# 2 — Стратегия спекулятивного приобретения
Другая мысль могла заключаться в том, чтобы накопить деньги для спекулятивного или запланированного приобретения. Если мы обратимся к примеру Apple, мы получим некоторое представление о том же.
источник: Yahoo Finance
- Apple Inc Cash = 13,844 миллиарда долларов
- Общие активы Apple Inc = 231,839 миллиардов долларов
- Денежные средства как% от общих активов = 13,844 / 231,839 ~ 6%
- Общий объем продаж Apple Inc в 2014 году = 182,795 долларов США.
- Денежные средства как% от общего объема продаж = 13,844 / 182,795 ~ 7,5%
Хотя мы видим, что здесь нет ничего слишком захватывающего в наличных деньгах, если мы внимательно посмотрим на все инвестиции, мы заметим, что у Apple Inc огромная сумма $ 13,844 млрд (наличные деньги и их эквивалент) + 11,233 млрд долларов (краткосрочные инвестиции) + 130,162 долларов США. млрд (долгосрочные вложения) = 155,2 млрд $. Подходит ли это для подходящей цели для приобретения?
# 3 — Нет веской причины
Некоторые компании могут иметь большие деньги без уважительных причин. Возможно, руководство еще не придумало, как лучше всего использовать наличные. В этом случае одной из стратегий может быть возврат акционерам путем выкупа акций.
В другом случае, когда у капиталоемких фирм имеется огромная куча денежных средств, это будет означать инвестиции в крупный проект или оборудование.
Пример денежных средств и эквивалентов денежных средств компании Colgate
Вы можете скачать отчет Colgate 10K здесь
Возьмем для примера компанию Colgate. Здесь мы ответим на несколько быстрых вопросов о Colgate’s Cash, чтобы лучше освоить эту концепцию.
Где находится CCE Colgate?
CCE Colgate отражена в балансе.
Сколько CCE Colgate имеет в 2013 и 2014 годах?
У Colgate есть CCE на сумму 0,962 млрд долларов и 1,089 млрд долларов в 2013 и 2014 годах соответственно.
Это большая или маленькая сумма по сравнению с общим объемом продаж?
- Colgate’s Cash (2014) = 1,089 млрд долларов
- Общий объем продаж Colgate в 2014 г. = 17,277 млрд долларов США.
- Денежный% от общего объема продаж (2014) = 1,089 / 17,277 = 6,3%
- Colgate’s Cash (2013) = 0,962 миллиарда долларов
- Общий объем продаж Colgate в 2013 году = 17 420 долларов США.
- Денежные средства как% от общего объема продаж (2013 г.) = 0,962 / 17,420 = 5,5%
Если мы сравним это с обсуждавшейся выше PG (Proctor and Gamble), то это соответствует. Похоже, 6% это нормально (ни малые, ни большие)
Как вы думаете, планирует ли Colgate использовать эти деньги для приобретения?
Наличные на Colgate составляют около (что не очень много) ~ 6%. Кроме того, если мы посмотрим на краткосрочные и долгосрочные инвестиции Colgate, их практически не существует. Скорее всего, из вышесказанного мы можем сделать вывод, что Colgate не планирует проводить какую-либо серьезную стратегию приобретения. Также обратите внимание, что денежные средства и их эквиваленты улучшают коэффициент текущей ликвидности.
Как Colgate определяет это в учетной политике?
Colgate определяет наличные деньги, как показано ниже.
Что дальше?
Это руководство по денежным средствам и эквивалентам денежных средств, их определению и основам. Здесь мы обсуждаем список наличных денег и их эквивалентов, примеры Colgate, P&G и Apple, а также 3 основных причины, по которым фирмы держат наличные деньги. Если вы узнали что-то новое или вам понравился пост, оставьте комментарий ниже. Дайте мне знать, что вы думаете.
Большое спасибо, и берегите себя. Удачного обучения!
Источник: ru.mcfairbanks.com