В исторической форме бухгалтерского баланса, которую применяли в России вплоть до 1992 г., отрицательных показателей по причинам, описанным в гл. 3, не было, и проблема представления отрицательных чисел не существовала. Зато терзала проблема смешения противоположных по смыслу данных на обеих сторонах баланса. Бухгалтерское сообщество стояло перед альтернативой:
- • или привычный для бухгалтеров, но экономически бессодержательный, не понятный пользователям баланс без отрицательных чисел;
- • или понятный пользователям, экономически содержательный баланс с отрицательными числами, неприемлемыми для бухгалтеров на подсознательном уровне.
Выбор был сделан в пользу компромисса: придать балансу, хотя бы частично, экономически содержательную форму, замаскировав отрицательные числа и вычитание. Приведем пример.
В 1992 г. статья «Амортизация» была перенесена из пассива в актив баланса со сменой ее прежнего знака на противоположный. Вплоть до 1996 г. сумма амортизации, заключенная в круглые скобки, располагалась вслед за статьей с первоначальной стоимостью основных средств и вычиталась из этой статьи, разность представлялась в виде статьи с остаточной стоимостью основных средств (табл. 10.1).
Пример (отчеты). Показатели, связанные с единицами деятельности, но не связанные с целями
Таблица 10.1. Представление амортизации в балансе в 1992—1996 гг.
Первоначальная стоимость основных средств
Остаточная стоимость основных средств
Все вроде бы понимали, что в балансе появилось обычное вычитание. Но обозначалось оно не знаком «минус», а круглыми скобками. Никаких возражений и вопросов — глазу бухгалтера так приятнее.
Как видим, по содержанию это было вычитание, по форме (с точки зрения общепринятой арифметической символики) — нет. В этом и заключался компромисс, еще больше затруднивший понимание баланса, особенно для пользователей, не страдающих фобиями отрицательных чисел. Но бухгалтеры привыкли заботится не о пользователях, а о себе. И приучили к этому пользователей, которые безропотно пытались понять навязанную конструкцию самостоятельно, проявляя разумное старание.
Однако вычитание даже в замаскированном виде бухгалтерам не нравилось, и через четыре года они упрятали его «поглубже». С 1996 г. в балансе стала отражаться только остаточная стоимость основных средств. Амортизация в отчетности сохранилась, но представлялась только в приложении к балансу (форма № 5).
Отметим: эта форма в средствах массовой информации не публиковалась и рядовым инвесторам была недоступна. Фактически основные пользователи отчетности лишены были доступа к важнейшему показателю, необходимому для принятия главного экономического решения: продавать, держать или покупать акции. Степень износа основных средств в таком случае знать необходимо. В последние годы форма № 5 стала необязательной. А теперь организации вправе самостоятельно принимать решение о том, представлять ли в отчетности хоть какие-нибудь данные об амортизации.
Такой способ маскировки отрицательных чисел практически является сворачиванием важнейшей информации. Однако он не только разрешен, но даже рекомендован МСФО (IAS 1) «Представление финансовой отчетности» (п. 33): «Свернутое представление статей в отчетах о совокупном доходе или о финансовом положении. снижает способность пользователей как понимать совершенные операции, так и оценивать будущие потоки денежных средств предприятия.
Оценка активов на нетто-основе за вычетом оценочных резервов, например резервов на устаревание запасов или резервов по сомнительным долгам, не считается свернутым представлением».
Очевидно, что свернутое представление данных о стоимости основных средств «снижает способность пользователей оценивать будущие денежные потоки предприятия»: чем больше степень износа основных средств, тем больше денег потребуется на их восстановление. Истинная подоплека оговорки «оценка активов на нетто-основе. не считается свернутым представлением» заключается в неосознанном желании замаскировать отрицательные числа в балансе. Данные о первоначальной стоимости основных средств и накопленной амортизации столетиями представлялись в балансе, не вызывая никаких возражений. Возражения появились вслед за решением отражать амортизацию на другой стороне баланса со знаком «минус».
Аналогично в балансе сворачиваются прибыль, заработанная менеджментом, и дивиденды, изъятые из этой прибыли акционерами. В балансе отражается только разность этих важнейших показателей — «Нераспределенная прибыль». В результате, как показано в гл.
10, эта статья будет выглядеть одинаково и у фирмы, регулярно получающей большую прибыль и выплачивающей всю ее акционерам в виде дивидендов, и у фирмы, совсем не имеющей прибыли и не выплачивающей дивидендов. Любому непредвзятому человеку понятно, что уж такую, самую необходимую инвесторам информацию обязательно нужно представлять развернуто, причем именно в балансе. Но этому препятствует неосознанное нежелание бухгалтеров (и только бухгалтеров) видеть в отчетности отрицательные числа, хотя бы и в замаскированной скобками форме.
Выводы
Вернемся вновь к словам Гуревича: «Картина мира — не верный слепок с действительности; она представляет ее в трансформированном — подчас до неузнаваемости — виде. Поведение людей соответствует не столько объективным условиям их существования, сколько картине мира, навязанной им их языком, религией, воспитанием, общением».
О том, насколько точны эти формулировки, свидетельствует положение Приказа Минфина России от 2 июля 2010 г. № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций»: «Если. показатель должен вычитаться . или имеет отрицательное значение, то в бухгалтерской отчетности этот показатель показывается в круглых скобках». Никаких вопросов к этому положению у бухгалтеров не возникает: оно вписывается в картину мира без отрицательных чисел, навязанную им со студенческой скамьи.
Гуревич предложил и ключ к решению этой проблемы. «Картина мира владеет человеком, и тем полнее, чем меньше она подконтрольна его сознанию. Неосознанность картины мира — условие ее эффективности, гарантия ее могущества».
Бухгалтерскому сообществу необходимо осознать:
- 1) фобии отрицательных чисел в XXI в. выглядят дремучим анахронизмом, достойным Книги рекордов Гиннесса;
- 2) чем успешнее мы прячем отрицательные числа в отчетности, тем менее понятной, информативной и экономически содержательной она становится и для бухгалтеров, и для пользователей;
- 3) манкирование капиталом не имеет под собой объективной основы. А над термином «остаточная доля» станут потешаться будущие поколения бухгалтеров.
Источник: studref.com
Убыток по итогам года: анализ, учет и внимание налоговиков
Убыток в общем случае представляет собой разницу между доходами и расходами хозяйствующего субъекта с отрицательным значением. Это понятие закреплено статьей 274 НК РФ. Разница между доходами и расходами определяется в рамках налогооблагаемых доходов и учитываемых расходов (гл. 25 НК РФ).
Финансовый результат в бухгалтерском и налоговом учете
В бухгалтерском учете понятие убытка не дается, однако под ним так же понимают отрицательную разницу между доходами и расходами. Непосредственно доходы и расходы ежемесячно формируются на счетах бухгалтерского учета 90 «Продажи», 91 «Прочие доходы и расходы», а убыток отчетного года по счету 99 «Прибыли и убытки» и в конечном итоге, по итогам отчетного года отражается по дебету счета 84 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Доходы и расходы учитываются в бухгалтерском учете на основании положений приказа Минфина России от 06.05.1999 № 32н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету „Доходы организации“ ПБУ 9/99» и приказа Минфина России от 06.05.1999 № 33н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету „Расходы организации“ ПБУ 10/99». Конечный финансовый результат деятельности хозяйственного субъекта отражается в Отчете о финансовых результатах по строке «Чистая прибыль (убыток)». Конечный финансовый результат в бухгалтерском и налоговом учете может отличаться, так как правила учета доходов и расходов в бухгалтерском и налоговом законодательстве различаются. «Убыток не всегда убыток»/
Нельзя говорить об убыточности деятельности юридического лица только основываясь на том, что по итогам финансового года получен отрицательный финансовый результат, как и наличие в бухгалтерском балансе непокрытого убытка.
Связано это с двумя факторами. Первый фактор заключается в том, что отечественное законодательство устанавливает такое понятие как величина чистых активов, значение которых и будет говорить об успешности хозяйственной деятельности.
Законодатель под чистыми активами понимает активы, которые остались бы в организации после погашения всех обязательств (п.4-6 приказа Минфина России от 28.08.2014 № 84н). То есть чистые активы — это собственные средства. Второй фактор связан с общими итогами деятельности юридического лица, рассчитанными на основании финансового анализа деятельности в динамике. Например, по итогам анализа сделан вывод, что убыток в отчетном периоде снизился по сравнению с предыдущем периодом в 2 раза, что конечно же будет свидетельствовать о положительной динамике деятельности в целом.
Финансовый анализ
Финансовый анализ можно проводить как на основании данных бухгалтерского баланса, та и на основании отчета о финансовых результатах. Анализировать можно достаточно большое количество показателей как по вертикали (определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом), так и по горизонтали (сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом), как в динамике, так и с помощью коэффициентов. Обратимся к отчету о финансовых результатах, который является одним из основных компонентов отчетности в целом, и показывает изменение капитала под влиянием доходов и расходов. Информация, представленная в отчете нарастающим итогом отчетного года, позволяет оценить эффективность деятельности предприятия. Оценка и анализ статей отчета дает возможность сделать заключение об экономическом положении организации, оценить рентабельность и финансовую устойчивость, сформировать представление о дальнейшем развитии организации.
Посмотрим на полученный убыток «со стороны». Основные показатели исследования эффективности активов:
— прибыль (убыток) от продаж, полученная за период;
— прибыль (убыток) до налогообложения, полученная за период;
— чистая прибыль (непокрытый убыток), полученная за период;
— показатели рентабельности (убыточности). Показатели рентабельности (убыточности) характеризуют эффективность использования активов и источников их формирования. Под рентабельностью понимается эффективность, прибыльность, доходность предприятия или предпринимательской деятельности.
Можно сделать вывод об эффективности использования ресурсов, так как в расчете может участвовать не только показатель прибыли, но и показатель убытка. Соответственно, рассчитанные таким образом показатели рентабельности должны быть больше нуля и в этом случае оценка динамики показателей будет иметь положительное значение, даже несмотря на то, что может быть получен убыток.
Внимание налоговиков
Тем не менее, даже если только в бухгалтерской отчетности отражается убыток, контролирующие органы могут пригласить руководство организации на «убыточную комиссию», где и попросят объяснить причины убытков, ведь деятельность коммерческой организации направлена, прежде всего, на получение прибыли, о чем указано в п. 1 ст. 2 ГК РФ.
При проведении камеральной проверки годовой декларации по налогу на прибыль налоговые органы могут запросить у налогоплательщика дополнительные документы, из которых будут видны причины возникшей разницы между налоговой и бухгалтерской прибылью.
Стоит отметить, что доводы налогоплательщика, основанные на п. 7 ст. 88 НК РФ, об отсутствии права у проверяющих истребовать бухгалтерские документы, не находят подтверждения на практике (постановление ФАС Московского округа от 17.06.2010 № А40-80121/08-90-407, постановление Президиума ВАС РФ от 15.03.2012 № 14951/11 по делу № А40-54354/10-4-301).
Кроме того, налоговые органы рассчитывают рентабельность предприятия. Цель —сравнить ее со среднестатической рентабельностью по отрасли, отклонение которой должны быть не более 10%. Иначе организация будет кандидатом на выездную налоговую проверку.
Рентабельность рассчитывается по данным бухгалтерской отчетности, поэтому имеют место случаи, когда споры с налоговыми органами о низкой рентабельности приходится доказывать в судебном порядке. Примером могут служить постановления ФАС Московского округа от 09.11.2010 № А40-175533/09-35-1333 и от 04.05.2010 № А40-114683/09-4-826. Таким образом, полученный убыток может быть «опасен» не только с точки зрения дальнейшей деятельности самой организации, но и с точки зрения пристального внимания налоговых органов.
«Борьба» с убытком
Итак, организация получила убыток, и независимо от того, положительные или отрицательные результаты она рассчитала с помощью показателей финансового анализа, необходимо принимать управленческие решения об увеличении прибыли и ухода от убытков. Сам по себе убыток по результатам деятельности не так страшен, если провести своевременные мероприятия по выявлению причин его появления, а также мероприятий, направленных на его оптимизацию. Рассмотрим возможные варианты увеличения прибыли. Однако некоторые из них могут показаться «недостижимыми», и в этом будет доля истины. Увеличивать выручку от реализации, сохраняя при этом уровень издержек организации.
Увеличение продаж
В чем проблема:
При разработке стратегии необходимо помнить, что рынок может быть достаточно уравновешен между спросом и предложением, и стремление увеличить продажи может привести к затовариванию у самого продавца. Что делать:
В данной ситуации необходимо тщательное изучение рынка, в том числе и в регионах. а в крайнем случае путем повышения стоимости, конечно если это возможно в условиях рынка. Кроме того, увеличение продаж возможно добиться гибкой маркетинговой политикой. Сама по себе маркетинговая политика будет являться не только программой лояльности клиентов, но и направлена на исключение налоговых рисков при предоставлении скидок и бонусов клиентам, так как зачастую налоговые органы пристально следят за ценообразованием и пытаются «доказать» получение налогоплательщиком необоснованной налоговой выгоды. Свидетельствует об этом и судебная практика, например, Постановления АС УО от 11.02.2015 по делу № А34-2255/2014, АС ВВО от 03.03.2016 по делу № А43-14608/2013.
В учетной политике целесообразно предусмотреть следующие положения: товарная политика, ценовая политика, сбытовая политика, политика продвижения.
Снижение себестоимости
В чем проблема:
В зависимости от вида деятельность себестоимость складывается по-разному. Например, в торговой компании себестоимость складывается из закупочной стоимости товаров, транспортных расходов, заработной платы сотрудников, в том числе расходов, связанных с отчислениями в государственные внебюджетные фонды, аренду. У такой компании оптимизация может достигаться экономия по всем указанным направлениям. Что делать:
Например, проанализировать транспортные расходы, и, возможно, сменить транспортную компанию, на ту, в которой стоимость доставки ниже, либо рассмотреть вопрос о вложении средств в собственный транспорт. Все направления нужно тщательно проанализировать для принятия решения.
Источник: www.klerk.ru
Отрицательная «оборотка» говорит о близком банкротстве или о стабильном положении компании?
Показатель позволяет оценить возможность организации справиться с краткосрочными обязательствами. Собственные оборотные средства бывают положительными, нулевыми и «минусными». Последний случай — тревожный сигнал для платежеспособности предприятия. Но для сферы общепита дефицит денег — это норма.
Один из основных индикаторов деятельности любой компании — достаточное наличие собственных оборотных средств. Когда показатель становится отрицательным, то это может свидетельствовать о существенных проблемах. Но бывают исключения.
Немного терминологии
Собственные оборотные средства (СОС) — величина, на которую оборотные активы (ОА) компании превышают ее краткосрочные обязательства (КО).
- К ОА относят готовую продукцию, материалы, сырье, топливо, дебиторскую задолженность.
- КО — это задолженность, которую необходимо выплатить в течение года за счет текущих активов: краткосрочная кредиторская задолженность перед поставщиками, покупателями, работниками, кредитными организациями и т.д.
Другое название показателя — рабочий капитал (от английского «working capital»). Аналитики используют его, чтобы оценить, насколько фирма способна рассчитаться по краткосрочным обязательствам за счет своей «оборотки». Он демонстрирует уровень платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.
Собственный оборотный капитал может быть положительным, равным нулю или иметь знак «минус».
Отрицательный СОС — это превышение текущих обязательств над текущими активами.
Наглядный пример — «Брянконфи» (бухгалтерская отчетность за 2015 г.).
Исходные данные:
Строка 1200 (итог по разделу II бухгалтерского баланса) — 183 843 тыс. руб.
Строка 1500 1200 (итог по разделу V бухгалтерского баланса «Краткосрочные обязательства») — 220 153 тыс. руб.
СОС на 31.12.2015: 1200 — 1500 = 183 843 — 220 153 = -36 310 тыс. руб.
Порядок расчёта
Для расчета используются данные бухгалтерского баланса. Индикатор имеет денежное выражение.
Стандартная формула для расчета величины рабочего капитала:
ОА – Краткосрочные обязательства = строки баланса (1200-1500).
СОС можно вычислить и по другой формуле:
(Собственный капитал + Долгосрочные обязательства) — Внеоборотные активы = строки (1300 + 1400) – строка 1100
Считается, что величина должна иметь положительное значение при нормальном функционировании предприятия.
Что будет если у предприятия дефицит «оборотки»?
Руководство компании использует рабочий капитал для финансирования текущей деятельности. Поэтому, если он становится отрицательным, это плохо влияет на работу предприятия и может поставить под угрозу его существование.
Отрицательная величина рабочего капитала означает появление и развитие негативных тенденций в функционировании компании.
Это может привести к потере финансовой устойчивости и снижению инвестиционного рейтинга. Также индикатор говорит о высоком уровне задолженности перед кредиторами.
Конечным итогом может стать банкротство предприятия.
Почему так происходит?
Можно выделить следующие причины, почему у компании СОС становится «минусовым»:
- потеря собственного капитала;
- формирование оборотных активов за счет заемных средств;
- высокая доля кредиторской задолженности;
- увеличение риска образования существенной задолженности по обязательствам.
Когда «минус» превращается в «плюс»?
Для некоторых отраслей отрицательное значение СОС является нормой. В качестве примера предлагаем рассмотреть сферу общепита.
Минусовая «оборотка» компенсируется сверхбыстрым операционным циклом. Тогда компания будет быстрее получать выручку. Такие фирмы могут превратить запасы в деньги за короткий промежуток времени.
В данном случае отрицательный показатель не будет считаться критическим, при условии, что остальные финансовые индикаторы находятся в пределах норматива.
В качестве примера рассчитаем и проанализируем одного из наиболее ярких представителей сферы общепита, ООО «Макдоналдс». Проведем разбор его бухгалтерского баланса на конец 2018 года. Воспользуемся для расчета стандартной формулой и вычтем из результата строки 1200 величину графы 1500. Получаем:
СОС на 31.12.2018 = 4 818 225 — 5 482 697 = — 664 472 (тысяч рублей).
Проверим полученный результат по другой формуле:
СОС = 21 434 269 + 56 180 — 22 154 921 = — 664 472 (тысяч рублей).
Получилось значение со знаком «минус». Но для более наглядной картины изучим индикатор в динамике. Обратимся к балансам предыдущих лет.
На 31.12.217 года рабочий капитал (РК) составил:
РК= 4 939 326 — 4 751 566 = 187 760 (тысяч рублей).
Однако в предыдущие годы (с 2012 по 2016) у Макдоналдс также наблюдалось отрицательное значение оборотных средств.
Но если посмотреть отчет о прибылях и убытках, то мы увидим рост следующих ключевых показателей:
- выручки;
- себестоимости продаж;
- чистой прибыли;
- совокупного финансового результата.
Показатель EBIT (прибыли до вычета процентов и налогов) также вырос за 2018 год с 4 427 266 до 6 021 051 тысяч рублей. Увеличились также рентабельности активов и собственного капитала.
Для сравнения рассмотрим другого представителя общепита, ООО «Суши Рум». Его показатель на 31.12.2013 составил:
РК = 652 — 821= -169 тыс. рублей.
Однако затем предприятие добилось положительного значения СОС. И на 31.12.2018 РК составил:
15 855 – 706 = 15 149 тыс. руб.
Это говорит о том, что ситуация может резко измениться благодаря многим факторам. Поэтому аналитики следят за динамикой показателя.
Отрицательное значение также может наблюдаться у компаний, захвативших серьезную долю рынка. Тогда это может говорить об их устойчивом финансовом положении.
В качестве примера рассмотрим крупную продуктовую сеть ПАО «Магнит» (отчетность за 31.12.2017 г.):
СОС = 19 819 901 — 66 340 504 = -46 520 603 тыс. руб.
Однако уже в следующем году Магнит сумел добиться положительной величины рабочего капитала. На 31.12.2018 г. значение показателя составило:
65 402 390 — 14 134 877 = 51 267 513 тыс. руб.
Такого изменения сеть смогла добиться благодаря увеличению таких статей, как:
- денежные средства;
- финансовые вложения;
- запасы.
Также этому способствовало существенное уменьшение кредиторской задолженности.
Собственные оборотные средства со знаком «минус» может наблюдаться у фирм, которые производят уникальный товар. Такая продукция имеет высокий уровень спроса. В этом случае покупатели готовы заплатить 100 % аванс, а поставщики — работать с отсрочкой.
Например, брянская кондитерская фабрика АО «Брянконфи» на 31.12.2015 имела следующее значение рабочего капитала:
183 843 — 220 153 = -36 310 тыс. руб.
Но это не мешает Брянконфи оставаться одним из наиболее узнаваемых за рубежом российских брендов, производящих конфеты ручной работы.
Таким образом, отрицательные оборотные средства могут говорить и о финансовой устойчивости компании. Однако анализировать финансово-хозяйственную деятельность предприятия следует по совокупности нескольких показателей. Одна только отрицательная величина СОС не является информативным индикатором.
Источник: moneymakerfactory.ru