В настоящее время необходимость применения дисконтированных оценок установлена только в двух российских учетных стандартах – ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» и ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений».
В соответствии с ПБУ 8/2010 организация при формировании собственной финансовой отчетности должна произвести оценку долгосрочных оценочных обязательств. При этом согласно п. 20 ПБУ 8/2010 «. если предполагаемый срок исполнения оценочного обязательства превышает 12 месяцев после отчетной даты. такое оценочное обязательство оценивается по стоимости, определяемой путем дисконтирования его величины». Там же указывается, что применяемая ставка дисконтирования:
- должна отражать характерные для финансового рынка условия и риски, специфичные для обязательства, лежащего в основе признаваемого оценочного обязательства;
- не должна отражать изменения налога на прибыль организаций, которые возникают и учитываются в соответствии с ПБУ 18/02, а также риски и неопределенности, которые были учтены при идентификации и оценке рассматриваемого оценочного обязательства.
Необходимо отметить, что для подавляющего количества российских бухгалтеров положения ПБУ на практике трудноприменимы вследствие отсутствия практики формирования бизнес-планов, оценки инвестиционных проектов и проведения иных расчетов, базирующихся на использовании дисконтированных оценок, а также недостаточной личной квалификации.
Методы для оценки дисконтированной стоимости
Кроме того, ни в тексте ПБУ 8/2010, ни в его Приложениях не даны рекомендации по главному вопросу – выбору величины ставки дисконтирования. Таким образом, решение этого важнейшего вопроса должно быть выполнено самим бухгалтером на основе его профессионального суждения. Но, как уже отмечалось, имеются значительные проблемы с уровнем квалификации отечественных бухгалтеров. Кроме того, отсутствие каких-либо рекомендаций в отношении выбора ставки дисконтирования создает возможность манипулирования показателями финансовой отчетности экономического субъекта (как в части неотражения имеющихся оценочных обязательств, так и в части искажения величины последних), что нельзя считать допустимым для принятия обоснованных управленческих решений в отношении этого субъекта.
ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», посвященное наиболее сложным вопросам формирования индивидуальной финансовой отчетности – учету и отражению в отчетности финансовых активов и обязательств, практически не уделило внимания вопросам применения дисконтированных оценок. Безусловно, следует учесть, что указанное ПБУ разработано в 2002 г. В этой связи следует признать его принципиальное методическое отставание от международных стандартов и необходимость существенной переработки или признания соответствующих международных стандартов в качестве российских. Однако последнее предполагает переход к другой модели построения отечественного бухгалтерского учета.
В ПБУ 19/02 имеется всего два упоминания о дисконтированных оценках в п.23 и п.42. Поскольку ПБУ 19/02 не предлагают никаких решений в отношении выбора ставки дисконтирования при работе с финансовыми инструментами, а потребность в их раскрытии имеется (например, у кредитных организаций, страховых компаний, инвестиционных фондов и пр.), компании, имеющие на балансе финансовые инструменты, применяют соответствующие международные стандарты для корректного формирования и представления информации о своих финансовых вложениях. Этот недостаток отмечают и другие эксперты [2].
Учет активов по приведенной стоимости и дисконтирование кредиторской задолженности в 1С:ERP. Часть 1
В разработанных, но не введенных до настоящего времени в действие проектах ПБУ применение дисконтированных оценок рассматривается более внимательно. Остановимся на отдельных проектах ПБУ.
Проект ПБУ «Доходы организации» значительно приближен к МСФО (IAS) 18, в том числе и по существу рассматриваемого вопроса. Необходимо отметить, что в отношении годовых отчетов, начинающихся 1 января 2017 г., в России вступает в действие новый международный стандарт – МСФО (IFRS) 15, что потребует пересмотра отдельных положений указанного проекта.
Из формулировки п. 10 проекта ПБУ «Доходы организации» следует, что при осуществлении операции продажи товаров (работ, услуг) с предоставлением отсрочки оплаты на срок более 12 месяцев оценка будущей выручки должна выполняться по приведенной стоимости, которую следует определять на базе информации о продажах аналогичных товаров без предоставления отсрочки за период, не превышающий трех месяцев до даты рассматриваемой операции.
Проект ПБУ «Запасы», направленный на сближение с базовыми положениями МСФО (IAS) 2, указывает на необходимость применения дисконтированных оценок в отдельных случаях (с учетом того что запасы – это оборотные активы, отличительной чертой которых является использование в течение срока, не превышающего 12 месяцев), на что обращают внимание и другие эксперты [3].
Так, в п. 10 проекта ПБУ «Запасы» установлено, что при приобретении запасов на условиях отсрочки платежа на период более 12 месяцев в себестоимость запасов включается сумма, которая была бы уплачена организацией-покупателем при отсутствии отсрочки. Разница между указанной суммой и номинальной величиной подлежащих в будущем уплате денежных средств учитывается в порядке, установленном для учета расходов, связанных с выполнением обязательств по полученным займам и кредитам, на протяжении всего периода отсрочки. Таким образом, хотя и в неявном виде, имеется указание о необходимости учета изменения величины долгосрочного обязательства, связанного с приобретением запасов.
В п. 15 проекта ПБУ «Учет аренды» заявлено, что в случаях операционной аренды первоначальная стоимость аренды принимается равной приведенной стоимости арендных платежей, которая определяется на основе дисконтирования их номинальных величин. В проекте представлено три возможных варианта решений по выбору ставки в соответствии с установленной иерархией:
- ставка, под которую привлекает (предоставляет) заемные средства организация-арендодатель;
- в случае отсутствия сделок по привлечению (предоставлению) заемных средств – ставка дисконтирования, используемая в сделках другими организациями с аналогичным уровнем кредитных рисков (или доходности долговых бумаг, обращающихся на рынке) или выявленная на базе иной надежной и уместной информации;
- в исключительных случаях – ставка рефинансирования Банка России, умноженная на коэффициент 1,5.
Предлагаемая в проекте ПБУ «Учет аренды» иерархия источников информации о величине ставки дисконтирования отвечает логике обоснованного выбора источников информации. Как указано в п. 19 проекта, ставка дисконтирования, определенная при признании задолженности по аренде, в дальнейшем изменяться не может, за исключением случаев пересмотра сторонами величины или сроков арендных платежей.
Таким образом, в отличие от действующих стандартов учета все представленные на сайте Минфина России проекты ПБУ содержат указание на необходимость использования дисконтированных оценок. Вместе с тем только в проекте ПБУ «Учет аренды» даны достаточно четкие и вполне понятные для российских бухгалтеров рекомендации по определению уровня ставки дисконтирования.
Но при этом по-прежнему в перечисленных документах отсутствуют какие-либо положения о рисках, которые показывают непосредственно влияние на ставку дисконтирования, о подходах к их идентификации и оценке. Для бухгалтеров, работающих в реальном секторе национальной экономики (за исключением компаний, эмитирующих ценные бумаги или финансово-хозяйственная деятельность которых предполагает активную работу с ценными бумагами), эти вопросы по-прежнему остаются не раскрытыми в нормативных документах. Множество проблем, возникающих по причине отсутствия единообразного подхода к оценке коэффициента дисконтирования в российском учете, обсуждаются экспертами [1].
- Камнев И.М., Жулина Ю.А. Методы обоснования ставки дисконтирования // Проблемы учета и финансов. 2012. №2 (6)
- Орлова О.Е. Дисконтированная (приведенная) стоимость облигаций // Актуальные вопросы бухгалтерского учета и налогообложения. 2013. №20
- Сотникова Л.В. Проект ПБУ 5/2012 «Учет запасов»: что изменится // Бухгалтерский учет в строительных организациях. 2012. №12
Источник: afdanalyse.ru
Добрый день, подскажите, в бухгалтерском балансе, составленном в соответствии с российскими стандартами, по дисконтированной стоимости отражается кредиторская задолженность? — вопрос №1770533
Кредиторской задолженностью считается существующее на определенную отчетную дату обязательство организации, являющееся следствием прошлых событий ее производственной деятельности, вместе с тем расчеты по данному обязательству должны привести к оттоку ресурсов организации, которые должны были принести ей экономические выгоды. Обычно такая задолженность возникает по причине действия договора или правовой нормы или в связи с существованием обычаев делового оборота. По МСФО признание обязательств в балансе производится, если есть вероятность возникновения оттока ресурсов, содержащих экономические выгоды, в результате погашения текущего обязательства, а величина этого погашения может быть точно определена. В обязательства международные стандарты включают резервы, которые создаются в условиях неопределенности суммы либо времени исполнения обязательств. Международные стандарты отчетности предусматривают использование нескольких способов оценки обязательств: • по фактической стоимости приобретения (обязательства признаются по сумме выручки, полученной в обмен на долговое обязательство, или по суммам денежных средств и их эквивалентов, уплата которых ожидается при нормальном ходе дел); • по восстановительной стоимости(обязательства отражаются по недисконтированной сумме денежных средств или их эквивалентов, необходимой для того, чтобы погасить обязательства в текущий момент времени); • по возможной цене погашения(обязательства признаются по недисконтированной сумме денежных средств или их эквивалентов, которую предполагалось бы потратить для исполнения обязательств при нормальном ходе дел); • по дисконтированной стоимости (обязательства отражаются по дисконтированной стоимости будущего чистого выбытия денежных средств, которые, как предполагается, потребуются для погашения обязательств при нормальном ходе дел).
Источник: www.liveexpert.org
Дисконтирование. Какую ставку применить
Одним из основных элементов метода бухгалтерского учёта является оценка.
В Концептуальных основах представления финансовых отчётов, принятых Советом по МСФО (см. сайт Минфина РФ), оценке посвящена отдельная глава.
Учётная оценка – это процесс определения (расчёта) сумм, в которых факты хозяйственной жизни отражаются в учёте и отчётности.
Оценить объект бухгалтерского учёта – значит выбрать конкретный метод оценки из предлагаемых стандартами: первоначальная (историческая) стоимость (себестоимость); текущая (восстановительная) стоимость (с учётом переоценки); цена продажи (погашения) (справедливая стоимость); приведённая (текущая дисконтированная) стоимость.
В соответствии с МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости», приведённая стоимость – это эквивалент будущего денежного потока, рассчитанный на дату оценки с учётом процентной ставки.
Временная стоимость денег – это экономическая концепция, по которой определённая сумма денег в настоящий момент представляет большую ценность, чем в будущем. Большую ценность денежным средствам сейчас придают такие факторы, как:
— способность денежных средств приносить доход;
— риск невозврата денежных средств (или их части) в будущем;
О необходимости рассчитывать приведённую стоимость говорится во многих стандартах бухгалтерского учёта: ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» (п. 20), ФСБУ 5/2019 «Запасы» (п. 13), ФСБУ 6/2020 «Основные средства» (п.23), ФСБУ 26/2020 «Капитальные вложения» (п. 10, 12), ФСБУ 25/2018 «Бухгалтерский учёт аренды» (п. 14,15,25,26).
Необходимость таких расчётов связана с приобретением ценностей с отсрочкой платежей (если она составляет более 12 месяцев), с включением в их стоимость оценочных обязательств (например, в стоимость капитальных вложений нужно включить оценочное обязательство по будущему демонтажу, утилизации основных средств и восстановлению окружающей среды), с определением обязательства по аренде.
Формула расчёта приведённой суммы в общем виде выглядит следующим образом
где PV (presentvalue) — приведенная (дисконтированная) стоимость;
n — номер периода (обычно годового);
CFn (cashflow) — денежный поток на конец n-го периода;
i — процентная ставка
Процентная ставка в этой формуле – важнейшая составляющая. Выбор ставки – предмет профессионального суждения.
В Рекомендации БМЦ¹ Р-65/2015-КпР «Ставка дисконтирования» предлагается следующий вариант выбора.
Если первоначальная дисконтированная стоимость актива или обязательства может быть определена прямым путём, организация применяет фактическую ставку дисконтирования.
Покупаем актив с отсрочкой платежа за 1 200 тыс. руб. Без отсрочки он стоил бы 1 000 тыс. руб., согласно маркетинговой политике поставщика. Следовательно, дисконтированная стоимость актива – 1 000 тыс. руб.
Если нет возможности определить прямую ставку дисконтирования – ориентируемся на ставку доходности по долговым инструментам с наиболее близкими параметрами.
В МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости» уточняется, что ставка дисконтирования, используемая при определении справедливой стоимости активов или обязательств, а также при оценке возмещаемой суммы активов:
— должна основываться на данных рынка;
— должна принимать во внимание риски, связанные с прогнозируемыми денежными потоками по активу или обязательству;
— должна учитывать риски, характерные для организации (риск отрасли, риск продукта и т. д.), рыночные риски, включая страновой риск, валютный риск и ценовой риски (п. А18 МСФО (IAS) 36 «Обесценение активов» и п. 22 МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости»).
То же относится к расчёту оценочных обязательств.
В ПБУ 8/2010 «Оценочные обязательства, условные обязательства и условные активы» также говорится, что выбранная организацией ставка дисконтирования должна учитывать существующие на финансовом рынке условия, а также специфичные риски обязательства.
Согласно стандартам ФСБУ 25/2018 «Бухгалтерский учёт аренды» и МСФО (IFRS) 16 «Аренда», при формировании стоимости инвестиции в аренду и обязательства по аренде, ставку дисконтирования принимают равной ту, что указана в договоре аренды (если она легко определяется), либо ту, по которой арендатор привлекает или мог бы привлечь заёмные средства на срок, сопоставимый со сроком аренды (п.14, 15, 33 ФСБУ 25/2018).
Сложность определения ставки дисконтирования в данном случае может быть в том, что её применение должно давать возможность определить справедливую стоимость предмета аренды (п.15 ФСБУ 25/2018).
Выбор периода дисконтирования, ставки дисконтирования и определение самих денежных потоков являются примером применения профессионального суждения.
Пример расчёта дисконтированной стоимости
Стоимость внеоборотного актива 300 000 руб., ставка дисконтирования – 10 %, отсрочка в оплате – 3 года. Дисконтированная стоимость будет равна: 225 394 руб. (300 000 : (1 + 0,1) ^3), в учете отразим Дт 08 Кт 60 – 225 394. Далее ежегодно будем отражать прирост кредиторской задолженности перед поставщиком.
Через год дисконтированная стоимость будет равна 225 394 х 110% = 247 933, прирост составит 22 539 руб. (247 933 – 225 394 = 22 539), в учёте сделаем запись Дт 91/2 Кт 60 – 22 539 руб. К концу третьего года кредиторская задолженность на счете 60 составит 300 000 руб.
Сноска 1 — Бухгалтерский методологический центр (БМЦ) является субъектом негосударственного регулирования бухгалтерского учета в пределах компетенций, установленных ст. 24 Федерального закона № 402-ФЗ «О бухгалтерском учёте».
Источник: taxcom.ru